Финансовый директор. Ознакомительный номер

49e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 инженера-механика из автосервиса или неза- их к работе. Если прогнозные расходы пре- висимого оценщика. высят половину цены покупки, договари- вайтесь о дисконте не меньше 50 процентов Доверьте проверку рейтинга сайта одновре- или откажитесь от сделки. менно нескольким S E O -компаниям. Аудит сайта можно заказать бесплатно: такие ком- Имущественные претензии пании проводят его с целью привлечения к продавцу клиентов. После аудита специалисты S E O - компании озвучат стоимость улучшения Серьезный повод для снижения цены сайта и услуг по его продвижению в поис- или отказа от покупки — претензии третьих ковиках. Эти сведения помогут получить лиц к объекту сделки. Чем выше их сумма, дополнительную скидку при сделке. тем дешевле бизнес или актив. Арестованное судебными приставами имущество — повод Оценку стоимости бренда тоже можно дове- отказаться от сделки. рить профессиональному оценщику. Если речь идет о многомиллионной сделке, оценку Если объект сделки — бизнес, проверяй- стоит заказать одновременно у нескольких те наличие имущественных претензий компаний. к приобретаемой компании в картотеке арбитражных дел. Введите наименование Полученная информация о фактической предприятия в поисковой строке. Выбери- стоимости и состоянии отдельных активов те все судебные акты, где компания выступа- поможет вам сформировать для продавца ет в качестве ответчика. Определите общую обоснованное коммерческое предложение сумму возможных имущественных взыска- о цене сделки. ний по определениям и решениям суда. Удо- стоверьтесь, что у приобретаемой компании Готовность к работе созданы резервы под выплату этих долгов. Если резервов нет и в состав других пассивов Если для запуска приобретаемого бизнеса они не включены, на эту сумму разумно про- или имущества нужны дополнительные рас- сить дисконт на покупку. ходы — это повод для скидки. По названию компании на сайте Федераль- При покупке компании целиком, помимо ной службы судебных приставов проверьте, стоимости активов и суммы долгов на балан- участвует ли она в исполнительных произ- се, важно оценить отлаженность бизнес-про- водствах, имеет ли арестованное имущество. цесса, наличие поставщиков и заказчиков, Суммы, указанные в исполнительных про- эффективность производственного процес- изводствах, сверьте с просроченными обяза- са, наличие грамотных специалистов в штате, тельствами по итогам инвентаризации. Если готовых перейти под начало нового соб- есть арестованные активы, убедитесь, что они ственника. Действующий бизнес всегда сто- не вошли в общий список приобретаемого ит дороже, чем производство, остановленное, имущества. В противном случае скорректи- например, из-за долгов. При покупке послед- руйте на их текущую стоимость список акти- него прежде всего спрогнозируйте расходы вов и цену сделки или просите дисконта. на запуск, рекламу: их сумма — весомый аргу- мент для дисконта при сделке. Далее убедитесь, что среди имущества при- обретаемой компании нет активов, заложен- Приобретая отдельные активы, на основа- ных в банке. Если есть, уточните, насколько нии оценок привлеченных специалистов определите сумму расходов на подготовку

50 Планы и бюджеты Покупка 3 они задействованы в основной ственных претензий и минимум деятельности, проверьте порядок расходов на запуск основной дея- предложения выплат по кредиту, где они служат тельности. Далее с учетом этих о покупке стоит обеспечением. Если в основной дея- данных проведите экспресс-оцен- рассмотреть тельности компании залоговые ку финансового состояния выбран- до того, как активы задействованы на 100 про- ной компании. одобрите сделку центов, убедитесь, что полная сумма кредита указана в обязатель- То же самое и с отдельными акти- ствах, а в резервах предусмотре- вами. Выбирайте те, цена которых ны проценты по этим кредитам. соответствует их фактическому Если резерва под проценты нет, это состоянию, где нет ограничений повод для дисконта к цене сделки. на сделку, в том числе от бан- ка, и нужен минимум вложений Допустим, основная деятельность на ремонт. приобретаемой компании может обойтись без залоговых активов, Финансовое состояние после сделки их можно продать бизнеса с разрешения банка. Но если оче- видно, что за счет продажи зало- Оценка ключевых индикаторов гового актива погасить кредит поможет вам убедиться в том, не удастся, оправданно просить что цена бизнеса не завышена. дисконт на сумму разницы. Финансовый анализ оправдан после инвентаризации, оцен- Покупая отдельные активы, про- ки имущественных претен- верьте, не находятся ли они под аре- зий и готовности компании стом судебных приставов и в залоге к работе. Скорректированные дан- у банка. Например, с автомобиля- ные учтите при оценке: ми и недвижимостью это сделать проще всего. По зданиям, соору- текущей и прогнозной платеже- жениям или земельным участкам способности; можно сделать запрос в реестр недвижимости. Проверить техни- периодов существенного ухудше- ку можно в реестре уведомлений ния в работе компании; о залоге движимого имущества, а так же на сайте «Автокод», сайте финансовой устойчивости; Национального бюро кредитных историй или Агентства кредитной чистых активов; информации. Если выяснится, что имущество заложено в банке, вероятности банкротства; без его официального разрешения не соглашайтесь на сделку. деловой активности — затрат- ный и кредитный циклы; По итогам проверки трех предло- жений о продаже бизнеса выберите рентабельности активов то, в котором цена сделки наиболее и п рода ж ; приближена к текущей стоимости, предвидится минимум имуще- безубыточности продаж — запас финансовой прочности; структуры активов компании;

51e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 основных источников финансирования; для существенного дисконта. Скидка долж- на быть не меньше разницы между текущей финансовых результатов. стоимостью имущества, долгами компании и дополнительными расходами на переза- Можно провести анализ и с помощью серви- пуск основной деятельности. са Системы Финансовый директор — тогда вы получите оценку, выставляемую по систе- Если большинство показателей оранжево- ме светофора: го цвета, компания на грани кризиса, но есть шанс восстановить ее финансовое состояние красный — все индикаторы хуже норма- и повысить эффективность деятельности. тивных — худшая оценка; В таком случае определите стоимость допол- нительных вложений и просите дисконт оранжевый — часть индикаторов не в пре- в размере их суммы. делах нормы — предупреждение о погра- ничном состоянии; Если большинство индикаторов зеленого цвета, отчетность говорит о том, что дела зеленый — все индикаторы в норме — луч- в компании неплохи. Цена продавца может шая оценка. быть оправданной, если предложение про- шло по ключевым критериям Если большинство индикаторов имеют «красную» оценку, значит, вам предлага- ют купить компанию с серьезными долга- ми и убыточным производством, а это повод

52 ПЛАНЫ И БЮДЖЕТЫ Инвестиции Что учесть в инвестиционном бюд жете на следующий год Чем полезно: если в бюджете нет денег на покупку и создание всех запланированных внеоборотных активов, воспользуйтесь этим решением. Оно подскажет, какие объекты обязательно профинансировать в текущем периоде, а какие можно отложить. Сергей Шебек Чтобы обоснованно выбирать, Для ранжирования установите: Руководитель какие объекты включать в инве- критерии приоритетности; проекта стиционный бюджет, разработай- очередность их применения; COSTKILLER .RU те правила принятия решений. порядок проверки инвестицион- Применяйте их, когда формируете ного бюджета на достаточность или пересматриваете бюджет. средств. Ранжируйте объекты по важно- По каким критериям сти для компании, включив в еди- оценивать важность ный список и текущие проекты, объектов капитальных и новые. Те, что займут первые затрат для компании места, финансируйте в плановом периоде. Чтобы решить, какие объекты капитальных затрат нужно про- Остальные — если останут- финансировать в первую очередь, ся деньги. Возможно, финан- сирование не самых нужных для компании объектов придется приостановить.

53e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Критерии приоритетности объектов капитальных вложений Критерий Очередность Комментарии использования 1. Требования закона, 1 Невыполнение закона или предписания может обернуться не только штрафами, но и останов- предписания надзорных кой работы компании. Поэтому создание объекта необходимо органов Если компания не создаст объект, она понесет суще- 2. Риск финансовых 1 ственные прямые и косвенные убытки. потерь Например, не запустив в эксплуатацию новое произ- водственное оборудование, она не сможет выпол- 3. Необходимость заме- 1 нить обязательства перед заказчиком по уже нить основное производ- подписанному договору. Это приведет к финансо- ственное оборудование вым потерям в виде неполученной выручки и выпла- ченной неустойки и к репутационным потерям 4. Зависимость 2 от объекта других Если выбывший объект не заменить новым, теку- объектов (созданных щая операционная деятельность компании может или создаваемых)* остановиться. Поэтому замена необходима. Например, вышедшая из строя единица основного 5. Стоимость объекта 3 производственного оборудования уникальна, нуж- ную технологическую операцию можно выполнить 6. Срок доведения 3 только на нем. Бóльшая часть продукции проходит объекта до готовности обработку на этом оборудовании 7. Возможность получить 4 Если большинство объектов, образующих комплекс, Закрепите и (или) увеличить прямые уже создали, в текущем периоде нужно профинанси- в регламенте, экономические выгоды ровать создание оставшихся. как ранжиро- Если предстоит создать комплекс объектов, лучше вать объекты 8. Отсутствие нефинан- 4 профинансировать все в одном периоде (теку- капитальных совых ограничений щем или следующем). Финансировать по частям затрат по кри- для создания и исполь- нежелательно: компания потратит деньги териям прио- зования объекта на активы, которые некоторое время не сможет ритетности использовать Чем меньше средств требуется для создания объ- екта, тем целесообразнее профинансировать его в текущем периоде. Сумму, планируемую на бюд- жетный период, нужно оценивать по отношению: – к общему объему финансирования с момента начала создания объекта до его готовности; – объему финансирования других объектов, пред- ставленных в инвестиционном бюджете на теку- щий год Чем меньше срок, за который можно довести объект до готовности, тем целесообразнее профинанси- ровать его. Преимущество у тех объектов, которые компания может быстрее создать, даже если они не принесут прямых экономических выгод Для компании приоритетны объекты, которые приносят прямые, а не косвенные экономические выгоды. Чем больше выгода, тем важнее создание объекта Чем меньше ограничений для создания, тем выше приоритетность финансирования объекта. Предположим, на местном рынке труда нет специа- листов, которые могут работать на новом оборудо- вании. Стоит отложить его создание * Два объекта и более образуют технический или технологический комплекс. Использовать их можно только совместно.

54 Планы и бюджеты Инвестиции Инвестиционный бюджет компании «Альфа» по состоянию на конец II квартала 2019 года № Объект Планируе- Израсхо- Оставшийся Требуе- Требуе- Комментарии о порядке п/п мый срок дованные объем финан- мый объем мый объем создания и использования ввода на со- сирования финанси- финанси- в эксплуа- здание до ввода рования рования тацию объекта в эксплуа- до конца в следую- средства, тацию, года, щие годы, тыс. руб. тыс. руб. тыс. руб. тыс. руб. Группа А. Объекты, представленные в инвестиционном бюджете на конец I I квартала 2019 года 1 Круглошли- I V кв. 0 3400 3400 0 Возможны сложности при экс- фовальный 2019 г. плуатации, на местном рынке станок труда нет специалистов, кото- рые могут работать на этом оборудовании 2 Погрузчик- I I I кв. 12 400 2200 2200 0 Объект — часть складского штабелер 2019 г. комплекса. Создание объекта (2 шт.) позволит ввести комплекс в эксплуатацию 3 Развальцовоч- I V кв. 0 1800 1800 0 Без этого объекта компания ный станок 2019 г. не выполнит свои обязатель- ства по заключенным дого- ворам. Риски — штрафы и потеря деловой репутации 4 Администра- I кв. 4300 2600 2100 500 Ввод в эксплуатацию запла- тивно-быто- 2020 г. нирован в следующем году, вой комплекс прямых экономических выгод компания не получит 5 Раскройный I V кв. 0 5100 5100 0 Объект — основное произ- водственное оборудование. комплекс 2019 г. Его использование увеличит доходы и сократит расходы 6 Автомати- I V кв. 3200 800 800 0 Небольшой объем финан- зирован- 2019 г. сирования для доведения ная система объекта до готовности управления к использованию 7 Пресс высо- I I кв. 0 4800 2200 2600 Объект — основное произ- кого давления 2019 г. водственное оборудование. На создание требуется почти два года 8 Центральная I V кв. 1200 400 400 0 Прямых экономических выгод от использования объекта ком- проходная, 2019 г. пания не получит. Небольшой срок до ввода в эксплуатацию реконструкция Группа В. Объекты, которые необходимо дополнительно включить в инвестиционный бюджет на 2019 год 9 Устройство I V кв. 0 4200 4200 0 Необходимо приобрести объ- для очистки 2019 г. 2800 2800 0 ект, чтобы выполнить предпи- сточных вод сание надзорных органов I I I –I V кв. 0 10 Термопласт- 2019 г. Необходимо приобрести автомат объект, чтобы восполнить внеплановое выбытие произ- Итого — 21 100 28 100 25 000 3100 водственного оборудования —

55e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 определите критерии их приори- 1 (требования закона, предписания Внимание! тетности для компании. Достаточно надзорных органов), 2 (риск финан- При ранжировании 6–10 признаков. Возможный пере- совых потерь) или 3 (необходи- объектов, как правило, чень — в таблице «Критерии при- мость замены выбывшего объекта). снижается значимость оритетности объектов капитальных Их необходимо профинансировать объектов из групп 3 вложений». в текущем периоде — перенеси- (необходимость за- те их вверх списка. Из оставших- мены объекта) и 4 (за- Предположим, требуется срочно ся объектов выберите те, которые висимость от объекта приобрести очистное сооружение, соответствуют критерию 4 (зависи- других объектов) чтобы избежать штрафа. Или новая мость от объекта других объектов). производственная линия необходи- Решите, финансировать их в теку- ма, чтобы выполнить подписанный щем или в следующем периоде. Это договор с важным заказчиком. Эти зависит от того, готовы ли осталь- объекты нужно включить в инвести- ные объекты, входящие в комплекс ционный бюджет. (см. комментарии в таблице «Кри- терии приоритетности объектов Перечисленные в таблице крите- капитальных вложений»). рии приоритетности можно менять с учетом особенностей компании Затем оцените оставшиеся объ- и мнения ее менеджеров. Предполо- екты на соответствие критериям жим, ввести критерий «Содействие 5 (стоимость) и 6 (срок доведения решению стратегических задач». до готовности). Чем меньше средств Если объект содействует решению и времени требуется на создание стратегических задач компании, важ- объектов, тем более высокое место но профинансировать его создание. (ранг) они займут в инвестицион- ном бюджете. Как ранжировать объекты капитальных Далее установите, насколько затрат для включения оставшиеся объекты соответствуют в инвестиционный бюджет критериям 7 (возможность полу- чить прямые экономические выго- Определите и закрепите в регла- ды) и 8 (отсутствие нефинансовых менте, как ранжировать объекты ограничений). Определите, какие капитальных затрат по критериям из них поместить в списке выше, приоритетности. Методика при- какие — ниже. годится, если стоимость объектов, которые компания планирует Если нужно пересмотреть инве- создать, превышает доступный стиционный бюджет, повторите объем финансирования. ранжирование. Сначала перечислите объек- Радикальные падения с первых ты, которые потенциально войдут пунктов в самый низ перечня мало- в бюджет. Затем ранжируйте их. возможны. Объекты, соответству- На первом шаге определите, какие ющие критерию 1 (требования объекты из списка соответствуют закона, предписания надзорных хотя бы одному из критериев: органов), не потеряют важности и остаются обязательными к со- зданию. В большинстве случаев

56 Планы и бюджеты Инвестиции Проверка исполнимости инвестиционного бюджета № п/п Объект Объем финансирования (ранг) Требуемый в теку- Доступный после 12 щем бюджетном финансирования периоде, тыс. руб. объекта, тыс. руб. 34 Группа 1. Объекты, соответствующие критериям 1, 2, 3. Обязательные для создания 1 Устройство для очистки сточных вод 4200 12 200* 2 Развальцовочный станок 1800 10 400 3 Термопластавтомат 2800 7600 Группа 2. Объекты, соответствующие критерию 4 4 Погрузчик-штабелер (2 шт.) 2200 5400 Группа 3. Объекты, соответствующие критериям 5 и 6 5 Автоматизированная система управления технологическим 800 4600 процессом (АС У Т П) 6 Центральная проходная (реконструкция) 400 4200 Группа 4. Объекты, соответствующие критериям 7 и 8 7 Раскройный комплекс (заготовительное производство) 5100 –900 8 Пресс высокого давления 2200 — Группа 5. Объекты, не соответствующие ни одному из критериев 9 Административно-бытовой комплекс (сборочное производство) 2100 — 10 Круглошлифовальный станок (с рабочей длиной обрабатываемой 3400 — поверхности 8000 мм) * Определяется как разность 16 400 тыс. и 4200 тыс. руб., где 16 400 тыс. руб. — доступный объем финансирования на бюд- жетный период. то же касается объектов, соответствующих ки на дополнение инвестиционного бюджета. критерию 2 (риск финансовых потерь). Сни- Компании срочно необходимо приобрести: зиться может значимость объектов из групп 3 устройство для очистки сточных вод, так как (необходимость замены объекта) и 4 (зави- О О О «Альфа» получило предписание надзор- симость от объекта других объектов). Если ных органов, и термопластавтомат — имеющее- средств на их создание недостаточно, финан- ся оборудование внезапно вышло из строя. сирование придется приостановить. Инвестиционный бюджет «Альфы» на конец Пример: ранжирование объектов I I квартала 2019 года представлен в табли- при пересмотре инвестиционного бюджета це «Инвестиционный бюджет компании “Аль- К концу I I квартала 2019 года в финансовую фа”...». Группа А — объекты, которые уже службу компании «Альфа» поступили заяв- включили в него; группа В — те, что нужно внести дополнительно.

57e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 К концу II квартала «Альфа» Круглошлифовальный станок — нет 26 не выполнила план по выручке. предпосылок для создания в теку- процентов Поэтому финансовой службе необ- щем периоде ни по одному из кри- компаний превы- ходимо сократить инвестиционный териев. Отрицательная оценка шают инвестици- бюджет с 18 млн до 16,4 млн руб. по критерию 8. онный бюджет Задача усложняется тем, Эти объекты не приоритетны что в бюджет необходимо вклю- для «Альфы». Их создание нужно чить два дополнительных объекта перенести на следующие периоды стоимостью 7 млн руб. каждый. или отказаться от них. Чтобы определить, что удалить Как проверить исполнимость из бюджета на 2019 год, финан- инвестиционного бюджета совая служба ранжировала все объекты. Ранее эту методику в ком- Ранжировав объекты инвестицион- пании не применяли. ного бюджета, определите, на какие из них у компании есть деньги Специалисты использовали кри- с учетом заемных средств. Расче- терии приоритетности объектов ты можно проводить с помощью капитальных вложений. Ранги объ- таблицы (пример — таблица «Про- ектам присвоили, проанализировав верка исполнимости инвестицион- комментарии о порядке создания ного бюджета»). и использования каждого из них. Для каждого объекта укажите В 2019 году для «Альфы» важ- требуемый объем финансирова- нее всего приобрести устройство ния (графа 3). Плановый остаток для очистки сточных вод (крите- средств после оплаты каждого рий 1) и термопластавтомат (кри- из них отражайте в отдельной гра- терий 3) — эти объекты нужно фе (графа 4). Когда нужная сумма дополнительно внести в бюджет. превысит доступную, зафиксируй- те точку отсечения. Из объектов, включенных в бюд- жет ранее, «Альфе» необходим раз- Расходы на объекты, находящи- вальцовочный станок (критерий 2). еся ниже нее, перенесите на сле- Без него она не сможет выполнить дующий период. Если, конечно, обязательства перед заказчиком при пересмотре инвестиционно- по заключенным договорам, а это го бюджета их не поднимут вверх обернется финансовыми и репута- по списку. ционными потерями. Включать ли в бюджет объект, В конце перечня оказались на котором закончились деньги, четыре объекта. Раскройный ком- решает руководство компании. плекс и пресс высокого давления — Создание этого актива можно опла- они соответствуют одновременно тить частично или полностью, если критериям 7 и 8. Административно- есть дополнительные источники бытовой комплекс — нет предпосы- средств. Или перенести на следую- лок для создания в текущем щий год периоде ни по одному из крите- риев. Отрицательная оценка по критерию 7.



Отчеты Один день и анализ на оценку инвестпроекта Excel-модель по- может быстро оцифровать пла- ны собственника и спрогнозировать отдачу от проекта → 68 Как выгоднее ремонтировать оборудование Организовать ремонт основных средств своими силами или при- влечь подрядчика: что лучше выбрать →76 ,, 47 Я использую модель процентов в Power BI, чтобы компаний предотвратить текучесть в России повысили кадров в компании зарплаты в 2019 году Александр Давыдов, директор по экономике и финансам П АО «Брянский арсенал», о том, как вычислить, кому компания переплачивает, а кого недостаточно ценит → 60

60 ОТЧЕТЫ И АНАЛИЗ Персонал Кому компания переплачивает, а кого рискует потерять: модель в Power BI 123 Исходные данные Графики и диаграммы Рекомендации и планы для анализа интерактивной панели действий Потребуется штатная рас- Подгрузите исходные дан- Результат анализа — основа становка персонала на каж- ные в Excel в интерактивный для выводов и рекомендаций дый месяц и фактические отчет в Power B I и получите относительно системы K PI данные о выполнении K PI семь диаграмм для оценки и уровня дохода отдельных по подразделениям. мотивации и отдачи штата. групп сотрудников.

61e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Я использую модель в Power B I , персонала на каждый месяц и фак- Александр Давыдов чтобы предотвращать текучесть тические данные о выполнении K PI Директор кадров в финансовой службе по подразделениям. по экономике и анализировать весь штат ком- и финансам П АО пании по запросу руководителей Скачайте рабочий файл в Excel «Брянский арсенал» и собственников. Отчет помогает и интерактивную модель в Power B I изучить структуру расходов на пер- на сайте fd.ru. Внесите исходные сонал и выделить недооцененных данные в файл Excel. Расскажу, как сотрудников, которых нужно моти- заполнить каждую вкладку файла. вировать в первую очередь. Вкладка «Сотрудник». Всю необ- Оценка персонала отличается ходимую для этой вкладки инфор- от традиционного анализа финан- мацию можно автоматически совых показателей тем, что наце- выгрузить из учетных программ. лена на поиск тенденций внутри Вам потребуются качественные компании. У предприятия есть все и количественные данные по пер- рычаги, чтобы скорректировать соналу. Качественные: пол, образо- кадровую политику и получить вание, подразделение, категория максимальную отдачу от штата. сотрудника, вид расходов, иденти- фикационный номер (I D); количе- Как внести в модель ственные: возраст и общий стаж. показатели вашей компании Из-за технических особенно- Чтобы заполнить модель данными, стей BI-системы столбцы «Пол» потребуется штатная расстановка и «Образование» необходимо заполнить цифрами. В столбце «Пол» проставьте «0» для женщин и «1» для мужчин. В столбце «Обра- Вкладка «Сотрудник»

62 Отчеты и анализ Персонал Важно! зование» — цифру в зависимости пусконаладочные работы, обще- Когда сравнивае- от уровня образования сотрудника административные расходы). те доходы сотрудни- компании: ков, ориентируйтесь Вкладка «Свод». На этой вклад- на среднерыночные 0 — среднее специальное образо- ке заполняется основная инфор- ставки для каждой вание; мация, которая затем выгружается категории 1 — одно высшее образование; на дашборд модели Power B I . Часть данных на вкладке заполняет- 2 — два высших либо одно выс- ся автоматически из вкладки шее и повышение квалифика- «Сотрудник» с помощью форму- ции или профессиональная лы ВП Р. Остальные данные требу- переподготовка; ется выгрузить из бухгалтерской программы по учету заработной 3 — два и больше высших обра- платы — для столбцов «Оклад», зования, одно из которых полу- «Социальные льготы», «Среднее чено в престижном российском количество отработанных часов», или зарубежном вузе. «Отсутствие (час)». Если данные по социальным льготам отсутству- В столбце «Подразделение» отрази- ют, оставьте стобец «Социальные те, к какому структурному подраз- льготы» пустым. делению принадлежит сотрудник. Столбец «Вид расходов» отражает По умолчанию в программе пре- информацию о том, к какому виду мия установлена в размере 20 про- расходов относится заработная центов от зарплаты. Вы можете плата конкретного работника: пря- изменить этот показатель в столбце мые или косвенные расходы (расхо- «Премия (%)». ды на вспомогательный персонал, Вкладка «Свод»

63e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Вкладка «К Р I » Вкладка «KPI». Заполните данные ника каждого подразделения компании. по результатам работы подразделений. Линейный график красного цвета показы- На вкладке вы можете установить мини- вает среднее ежемесячное выполнение K PI мальную степень выполнения KPI, при кото- сотрудниками. рой премия сотрудникам выплачивается по максимальной ставке. В ячейки С14 и С15 Диаграмма помогает оценить, насколько внесите максимальную и минимальную обоснован размер зарплаты, которую полу- ставки премии. чают сотрудники разных подразделений с учетом той ценности, которую они принес- Как использовать интерактивную ли компании. Модель определяет ценность BI-модель для анализа персонала только на основании K PI . Поэтому для кор- ректного анализа система K PI должна быть Чтобы отобразить информацию на интер- сбалансированной и адекватной. активных дашбордах, достаточно сохранить файл с исходными данными на компьютере, Средние значения дохода отсортированы открыть модель в Power B I , нажать кнопку по убыванию. В норме линия выполнения «Получить данные» и указать путь к исход- K PI должна соответствовать динамике сред- ному файлу. Затем, если обновите данные них значений дохода. в исходном файле, не меняя его расположе- ние, используйте в модели Power B I кнопку Пример: анализ дохода сотрудников «Обновить». компании «Альфа» На дашборде с анализом данных компании На дашборде «Персонал» собраны семь «Альфа» видно, что наибольшая средняя зар- диаграмм. На каждой из них представлены плата у подразделения «Руководство», при этом разные показатели, на основании которых уровень выполнения K P I один из самых низ- можно сделать конкретные выводы. ких в компании. Самые высокие значения K P I у П Э О и бухгалтерии, но средняя зарплата Диаграмма «Средний общий доход работников бухгалтерии одна из самых низких. и выполнение K PI ». На данной диаграмме Небольшая средняя зарплата у сотрудников выведены средние значения дохода сотруд- производства понятна, так как в подразделе- нии много низкоквалифицированных кадров.

64 Отчеты и анализ Персонал Дашборд с анализом данных компании «Альфа» Тревожный фактор — систематический одно- Пример: анализ уровня заработной пла- временный срыв выполнения K P I работниками ты мужчин и женщин, которые работают снабжения и производства. в компании «Альфа» В компании «Альфа» мужчины стабильно полу- Диаграмма «Средний общий доход, пол, чают больше, чем женщины. Общий тренд отсутствие». На столбчатой диаграмме на снижение заработной платы коснулся обо- отдельно показаны средние значения дохода их полов в равной степени. Количество часов, мужчин и женщин. С помощью диаграммы которое сотрудники отсутствали на рабочем можно для начала оценить разрыв в заработ- месте, — 7,4 часа для женщин и 8,8 для муж- ной плате между мужчинами и женщина- чин — в пределах среднего ежемесячого пока- ми, а затем выявить динамику по периодам. зателя. Динамика показателя носит сезонный Я добавляю на диаграмму также линей- характер, но не оказывает сильного влияния ный график времени отсутствия на рабочем на динамику дохода. месте, так как этот показатель влияет на зар- плату. На диаграмме он выделен красным Диаграмма «Возраст, образование и сред- цветом. Этот график помогает объективнее ний доход». Именно уровень квалифика- оценивать доход сотрудников. Если доход ции и образования персонала позволяет резко упал, сможете сразу исключить самую наиболее точно определить качественную очевидную версию — недостаточное количе- структуру штата. На диаграмме все работни- ство рабочих часов. ки распределены на семь возрастных групп.

65e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Модель анализирует показатели штата занимают производственные 98 по группам возрастов: 24–29, 30–35, рабочие без высшего образования 36–41 и т. д. Групп может быть или профессиональной переподго- процентов — сколько угодно, но я рекомендую товки. Самый высокий уровень обра- минимальный по- использовать для анализа шесть- зования у двух групп. Это молодые рог выполнения семь возрастных групп. работники, которые стремятся узна- K P I для начисле- вать все новое, и работники в возрас- ния 100% премии Высота столбцов диаграммы те 42–47 лет. в интерактивной соответствует среднему уровню модели образования работников каждой Низкие значения заработной пла- возрастной группы. Линейный гра- ты в группе 48–59 лет объясняются фик показывает среднюю заработ- тем, что работники предпенсион- ную плату по группе персонала. ного возраста сконцентрированы Диаграмма «Возраст, образование в основном не на уровне дохо- и средний доход» помогает оценить да, а на возможности доработать эффективность штата по несколь- до пенсии. Сотрудники 24–29 лет ким аспектам. при относительно высоком уров- не образования получают довольно Во-первых, проанализировать, низкие зарплаты, что может приве- насколько персонал разных воз- сти к текучести кадров, если вовре- растных групп склонен получать мя не скорректировать их доход. образование, повышать квалифи- кацию и развиваться. Это помога- Диаграмма «Анализ недооценен- ет выделить возрастные группы, ных работников и риск». Эта диа- в которых уровень образования грамма — самая полезная для тех минимален, разработать системы компаний, которые делают став- корпоративного обучения и т. д. ку на ценность персонала как на основной ресурс и выстраивают Во-вторых, сравнить средний кадровую политику «управления доход сотрудников разных возраст- талантами». График позволяет выя- ных групп. Анализ поможет вовре- вить потенциально недооцененных мя выявить тревожную ситуацию. сотрудников, которые с большой Например, когда самая перспектив- долей вероятности могут уволить- ная возрастная группа получает ся в ближайшее время. Это пер- меньшую зарплату. вый этап на пути к полноценной аналитике мотивации и ценности В-третьих, найти взаимосвязь сотрудников. На данной диаграм- между образованием и средней зар- ме отмечены три параметра: «Грейд платой в целом в компании и вну- персонала» («Группа персонала»), три разных возрастных групп. «Образование» и «Средний доход». Пример: оценка уровня обра- Параметр «Грейд персонала» зования и дохода сотрудников («Группа персонала») использует- компании «Альфа» в разрезе воз- ся, чтобы ранжировать сотрудни- растных групп ков по иерархии. Это некий аналог Средний уровень образования понятия «разряд». сотрудников компании «Альфа» невысокий, так как большую долю

66 Отчеты и анализ Персонал Еще по теме Уволившиеся сотрудники помогут бороться с текучкой Сейчас популярны специальные про- сможете найти только у H R . Например, На последнем этапе данные каждого граммные продукты, которые помо- количество детей, расстояние от дома работающего сотрудника загружают- гают предсказать, кто из сотрудников до работы и т. д. В данных ранее уволив- ся в алгоритм, и он указывает на тех, кто с большой вероятностью вскоре уво- шихся работников алгоритмы находят с большой вероятностью уволится в бли- лится. Чтобы это вычислить, в анализ наиболее важные для организации при- жайшее время. Таких сотрудников нуж- нужно включить данные о предыдущих чины увольнения и вычисляют, какие но дополнительно мотивировать, чтобы увольнениях работников. Часть параме- из них сильнее всего повлияли на реше- удержать. тров для многофакторного анализа вы ние сотрудника покинуть компанию. Группы распределяются следующим но информативные и наглядные диаграм- образом: мы для количественного анализа персонала. Они позволяют быстро оценить, как коли- от 1 до 2 — рабочие; чество персонала менялось в течение года и сколько сотрудников трудится в каждом от 3 до 6 — средний менеджмент; подразделении. Показатель численности сотрудников на конец периода и средне- 7–9 — высшие управленцы. списочная численность — основные KPI для HR-директоров. Далее я проверяю, насколько справедлив уро- вень дохода работников. Каждый сотрудник Диаграмма «Структура расходов на персо- на графике представляет собой точку. Верти- нал». На диаграмме все затраты на персонал кальная ось графика — уровень образования, разделены на две большие группы расходов: горизонтальная — уровень дохода. Работ- прямые расходы и накладные расходы. Вну- ники с низким уровнем образования хотят три группы накладных расходов выделены получать больше, но не всегда готовы до кон- еще три группы расходов: производственные ца отстаивать свои требования. Сотрудники накладные (П Н Р), общие административные с более высоким уровнем образования зна- (ОА Р) и вспомогательные. ют свою ценность и хотят получать больше и двигаться по карьерной лестнице. На диаграмме можно увидеть, как изме- няются во времени расходы на персонал. Пример: насколько компания «Альфа» Здесь же можно отслеживать соотношение ценит сотрудников динамики накладных и прямых расходов В группе 3 может уволиться сотрудник с уров- на персонал. нем образования 2, который получает наи- меньшую заработную плату для своего грейда. Пример: структура расходов на персонал В группе 5 велик риск, что уволится сотрудник компании «Альфа» с уровнем образования 3 — самым высоким В компании «Альфа» есть тенденция к сниже- в этой группе. Ему, возможно, надо поднять зар- нию общего размера расходов на персонал. плату либо предложить повышение. Вместе с тем падают расходы по всем группам, за исключением общих административных рас- Диаграммы «Количество сотрудни- ходов на персонал. К ним относится заработная ков по подразделениям» и «Количество плата работников аппарата управления, кото- сотрудников». Это довольно простые,

67e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 рые отстают по уровню выполнения разобраться с проблемами снаб- Совет K P I . Это явно негативный фактор жения и производства и хрониче- Для простоты оцен- для компании. ским невыполнением K P I этими ки исключите высших отделами; управленцев из ана- По итогам анализа всех графи- лиза по грейду. Их на- ков на дашборде я советую соста- выяснить причину низкой средней значение и уровень вить список рекомендаций. Часть заработной платы в возрастной дохода иногда не це- из них может затронуть другие группе 24–29 лет и взаимосвязь ликом зависят от их отделы. Обсудите с их руково- этого фактора с текучестью деловых качеств дителями, насколько реальны кадров; для них те меры, которые вы предлагаете. осторожно пообщаться с сотруд- никами групп 3–5 на предмет Пример: рекомендации по резуль- удовлетворенности оплатой труда татам анализа эффективности и компенсациями; штата компании «Альфа» Финансовый директор провел ана- понять, почему растет заработная лиз всех диаграмм отчета и разрабо- плата работников аппарата управ- тал план действий: ления и директоров усовершенствовать систему K P I , чтобы усилить мотивацию;

68 ОТЧЕТЫ И АНАЛИЗ Инвестиции Как оценить инвестиционный проект за один день: модель в Excel Чтобы разработать и оценить инвестиционный проект, обычно уходит минимум неделя. С новой универсальной Excel-моделью справитесь за один день. Особенно актуально это накануне верстки бюджета, когда собственник размышляет над глобальными планами и стартом проектов в будущем году. Мария Верхотурова Скачайте финансовую модель «I P» — здесь модель рассчитывает Независимый в Excel на сайте fd.ru. Модель содер- показатели эффективности консультант жит шесть листов: проекта и проводит анализ их чувствительности. «Титул» — здесь модель автомати- чески формирует паспорт инве- Расскажу, как заполнить и настро- стиционного проекта на основе ить модель под себя, чтобы быстро исходных данных и результатов составить прогноз по инвест- вычислений; проекту. «CapEx», «Financing» — предна- Какие данные понадобятся значены для планирования и как заполнить модель капитальных затрат и финанси- рования проекта соответственно; Модель содержит макросы. Разре- шите им доступ к программе, пре- «Effect» — лист для оценки эконо- жде чем приступите к работе. Когда мического эффекта от проекта; откроете файл и увидите извеще- ние системы безопасности, выбери- «C F» — содержит бюджет движе- ния денежных средств по проек- ту, сформированный косвенным методом;

69e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 те переключатель «Включить это когда истекает срок службы при- Внимание! содержимое». обретенного актива. Если проект Модель формирует глобальнее и время его действия календарь автомати- Чтобы оценить инвестиционный однозначно определить нельзя, чески. Большинство проект, запланируйте его капи- укажите, когда по прогнозу он формул содержат тальные затраты, схему финанси- перестанет приносить добавлен- ссылки на него. Поэто- рования, экономический эффект, ную стоимость и вольется в теку- му не меняйте в ячей- денежные потоки. Введите исход- щую деятельность компании. ках установленный ные данные в желтые ячейки С помощью модели анализируй- формат «Дата» на листах «CapEx», «Financing», те проекты со сроком реализации «Effect», «C F». от 2 до 17 лет. Лист «CapEx». Начните работу В таблице «Календарный план с моделью в Excel с листа «CapEx» — капитальных расходов» модель задайте сроки реализации проекта. автоматически сформирует кален- В ячейки C2 и G2 введите даты дарь с шагом 1 год и горизонтом начала и окончания проекта: день, 17 лет. Остальные шапки таблиц месяц и год. Дата начала проекта с календарем в модели ссылаются может быть любой, не обязатель- на диапазон K6:A A6 листа «CapEx». но указывать текущий год. Момент окончания — это срок, когда закон- В разделе «Выбор проектного чится эффект от проекта. решения: сметный расчет капи- тальных расходов» введите план К примеру, компания собирает- капитальных расходов. В моде- ся покупать новое оборудование. ли предусмотрено три сценария Дата окончания проекта — месяц, Модель в Excel для оценки инвестиционного проекта: лист «Титул»

70 Отчеты и анализ Инвестиции Ячейка со сроками реализации проекта на листе «CapEx» реализации проекта. Слева на листе — три мирует план расходов по выбранному одинаковые таблицы для планирования сценарию. В таблице «Расчет амортизаци- капиталовложений, в каждой по 10 строк. онных отчислений по капитальным расхо- Все столбцы и строки в них предназначены дам» посчитает амортизацию внеоборотных для ручного ввода данных. активов. В ячейке A B2 вверху листа выберите ставку Н ДС. Укажите названия сценариев своего про- екта в ячейках В5, В17, В29. Перечислите В диапазоне J21:J30 укажите сроки служ- в таблице этапы проекта и по каждому из них бы активов на каждом этапе проекта соглас- укажите дату начала, срок работ в днях, но классификатору основных средств. общую сумму инвестиций с Н ДС, а также Cрок службы экспертно определите исхо- аванс в процентах от инвестиций. дя из того, к какой амортизационной груп- пе относится актив. Модель рассчитывает Введите данные хотя бы в одну из трех амортизацию линейным методом с помощью таблиц и установите на ней переключатель. функции А П Л . Начало начисления аморти- Заполняйте вторую и третью таблицы, если зации — год, следующий за годом возникно- нужно анализировать альтернативные вари- вения затрат. анты реализации проекта. Неиспользуемые строки в таблицах не удаляйте, оставьте их Лист «Financing». На этом листе заплани- пустыми, чтобы не пришлось править фор- руйте схему финансирования проекта. мулы в остальных разделах листа. Выберите В разделе «Выбор схемы финансирования сценарий для анализа: поставьте переклю- проекта» — три таблицы для планирования чатель в столбце G или выберите вариант сценариев. из выпадающего списка в ячейке J2. Заполните таблицы вручную. По каждому В таблице «Календарный план капиталь- сценарию перечислите источники средств ных расходов» модель автоматически сфор- на всех этапах реализации проекта и ука-

71e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 жите тип источника — свой или внешний. отсрочкой — на 10–15 лет, пока без учета дого- Введите даты поступлений и возврата денег, воренностей с банками. С ними в дальнейшем процентные ставки по кредитам и суммы предстоят переговоры. Пока ориентируйтесь траншей. на свободный денежный поток проекта, кото- рый не должен быть отрицательным. В примере показаны три варианта финан- сирования инвестиционных проектов: Если предполагаете возвращать тело креди- смешанное с государственной поддержкой, та частями, отразите эту информацию в стро- смешанное, 100 процентов за счет собствен- ках таблицы со сценарием финансирования. ных средств. Если 10 строк таблицы недостаточно, вставь- те новые. Тогда придется добавлять строки Первые два сценария — для крупных и сред- в календарном плане поступлений и воз- них проектов. В варианте с государствен- врата денежных средств и в расчете процен- ной поддержкой ниже процентные ставки. тов по кредитам и займам — разделы I I и I I I Сценарий «100% за счет собственных средств» на листе «Financing», а затем протянуть фор- подходит для мелких проектов, которые мулы в этих разделах, чтобы захватить вновь компания может оплатить без сторонних добавленные строки. инвестиций. Этот вариант стоит сравнивать со сценарием «Смешанное финансирование». Не обязательно заполнять все три сценария При необходимости скорректируйте назва- на листе «Financing», нужно ввести данные ния таблиц в разделе «Выбор схемы финан- хотя бы в одну таблицу и установить на ней сирования проекта» для своего проекта. переключатель. Лишние строки оставьте пустыми. По каждому выбранному сценарию Суммы траншей и даты поступления модель вычисляет средневзвешенную стои- средств на листе «Financing» привязывай- мость капитала WACC в ячейке F2. те к этапам реализации проекта, которые указали на листе «CapEx». Возврат средств Модель автоматически формирует планируйте в полном объеме с длительной календарный план поступлений и воз- Лист «Financing»

72 Отчеты и анализ Инвестиции Лист «Effect» врата денежных средств по выбранному В разделе «Расчет процентов по кредитам сценарию — смотрите раздел I I на листе и займам» вверху справа есть переключа- «Financing». На сайте fd.ru скачайте объ- тель «Исключить проценты в расчете N P V». яснение методологии, по которой модель Поставьте галочку, если считаете, что про- рассчитывает показатели в строках 7–12 центы по кредитам относятся к потоку календарного плана. по финансовой деятельности и не должны участвовать в расчете N PV. Если считаете, Общий риск дефолта по проекту модель что проценты по кредитам нужно относить оценивает в итоговой ячейке AC15. Если к потоку по основной деятельности, оставьте за все годы реализации проекта риск — окошко пустым. 0 процентов, то и в целом он низкий. Если в половине случаев на дату возврата не хвата- Лист «Effect». На этом листе укажите, как ет денег — риск высокий. Во всех остальных реализация проекта скажется на доходах случаях он средний. и расходах компании. Заполните желтые ячейки — на основе этих данных модель рас- В разделе I I I на листе «Financing» модель считает суммарный экономический эффект. автоматически рассчитает проценты по кре- дитам и займам. Убедитесь, что верно ука- В таблице «Экономический эффект от реа- зали признак «Тип» в разделе «Выбор схемы лизации проекта: доходная часть» введите финансирования проекта». дополнительные доходы и экономию, кото- рые получит компания благодаря проекту. Для расчета модель использует функцию Внесите в желтые ячейки этого раздела сум- БС , проценты начисляет ежемесячно. Выпла- мы со знаком плюс. чивать проценты предстоит в том же году, когда их начислили, без отсрочки. Не коррек- Чтобы скрыть строки, которые не пригоди- тируйте формулу в строке 29. лись, нажмите на поле «Скрыть пустые стро-

73e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 ки» справа над таблицей. Чтобы открылись Уточните в ячейке R2 ставку по налогу на при- все возможные варианты, нажмите «Отобра- быль. Налог и чистую прибыль по проекту зить все строки». Строки без данных модель модель рассчитывает в строках 49 и 50 соот- скрывает и отображает благодаря макросам, ветственно. На листе «Effect» получаем, которые используют имя R Int. по сути, бюджет доходов и расходов проекта. Вы можете добавить или удалить строки Лист «C F». На этом листе модель форми- в таблице, но лучше это делать в ее середи- рует бюджет движения денежных средств не, тогда имя R Int автоматически захватит косвенным методом. Она автоматически новые данные. Проверьте в «Диспетчере вычисляет показатели по данным с листов имен» диапазон ячеек в имени, если доба- «CapEx», «Financing», «Effect». Заполните жел- вили строки. При необходимости поправь- тые ячейки. те диапазон, чтобы макросы сработали корректно. Поскольку в модели нет прогнозного балан- са, внесите вручную данные об изменении В таблицу «Экономический эффект от реа- дебиторской и кредиторской задолженности лизации проекта: расходная часть» вручную в строки 9 и 10 соответственно. Если ожидае- внесите со знаком минус расходы компании, те поступлений по инвестиционной деятель- связанные с проектом, а также снижение ности, отразите их в строке 12. доходов. Предположим, увеличится себе- стоимость, поскольку потребуются лицензии Бюджет содержит остатки денежных и сертификация нового производства. средств на начало и конец периода. Они В строку 46 листа «Effect» с листа «CapEx» не участвуют в расчете показателей, а даны попадают рассчитанные суммы амортизации справочно. Если на начало проекта есть по проекту, а в строку 47 — проценты с листа остаток денежных средств, укажите его «Financing». В сроке 48 модель вычисляет сум- в ячейке D5 — предположим, инвестор зара- марный экономический эффект от проекта. нее выделил деньги на проект. Убедитесь, что остатки денежных средств на конец Лист «I P »

74 Отчеты и анализ Инвестиции Осторожно! каждого периода положительные. сти модель обнуляет с помощью Модель вычисляет чи- Отрицательный свободный денеж- формул, поскольку его не нужно стый денежный поток ный поток на конец периода допу- учитывать в расчете чистого денеж- с начала проекта на ко- стим — суммы дефицита переходят ного потока на инвестированный нец каждого года и от- на лист «Financing» как потреб- капитал. дельно за каждый год. ность в пополнении оборотного Убедитесь, что остат- капитала. Проверьте положение флажка ки денежных средств на переключателе для учета про- на конец каждого пе- Как оценить результаты центов на листе «Financing»: риода положительные анализа в Excel от вашего выбора зависит, увели- чится ли на сумму уплаченных про- Модель в Excel рассчитывает пока- центов объем денежного потока затели эффективности инвестици- по основной деятельности. онного проекта на листе «I P ». Если известны целевые значения ставки Модель вычисляет в динамике дисконтирования, WACC , показа- показатели: чистый денежный телей эффективности, введите их поток (Ч Д П ) по проекту за каж- в столбец C в разделе «Показатели дый год; чистый денежный поток, эффективности проекта». Тогда накопленный на конец каждого в столбце E модель вычислит абсо- года; чистую приведенную стои- лютные отклонения проектных мость (N PV) и внутреннюю норму показателей от целевых. Так смо- доходности (I R R ) с начала проек- жете определить, соответствует ли та на конец каждого года — в стро- прогнозная эффективность проек- ках 10 и 11 соответственно. та целевой. Расскажу, как использо- вать в работе результаты анализа. Если инвестор собирается выде- лить инвестиционный проект Генератор решений. Ответьте в отдельное направление бизне- на вопросы и определите, какая са, то сможет определить, когда ставка дисконтирования подходит его можно продать и получить для оценки инвестиционного про- прибыль, когда у проекта пик екта. По умолчанию ставка дискон- доходности. тирования равна WAC C , но можно изменить ее вручную. График на листе «I P » показывает, как за время реализации проекта Дисконтированные денежные меняются показатели N PV и I R R потоки проекта. В верхней табли- в ходе накопления чистых денеж- це на листе «I P » модель автомати- ных потоков на инвестированный чески формирует временные ряды капитал. с денежными потоками проекта. Чистая приведенная стоимость. В строки 4, 5, 6 попадают показа- Модель в Excel вычисляет N PV тели по основной, инвестицион- по накопленным денежным пото- ной и финансовой деятельности кам на конец каждого года реализа- соответственно с листа «C F». ции проекта — смотрите строку 10 Поток по финансовой деятельно- на листе «I P », а также за весь запла- нированный срок с помощью функ- ции Ч ПС — смотрите ячейку D20 на листе «I P ».

75e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Если у N P V положительное значение, это щение модели: пренебрегаем тем, что в пер- свидетельствует о том, что проект принесет вые год-два поток по основной деятельности инвестору доход. Если N P V равна нулю, про- может быть отрицательным. ект полностью окупает вложенные средства. Если значение отрицательное, высок риск Если PI меньше единицы, это признак убытков. Предположим, проект все же необ- неэффективности проекта, если больше — ходим — тогда, возможно, стоит перевести наоборот. Если PI равен единице, по этому его из группы коммерческих идей в инфра- критерию оценивайте проект нейтрально. структурный или социальный блок. Если по разным критериям получаются Внутренняя норма доходности. Модель противоположные выводы — по одним про- рассчитывает I R R по накопленным денеж- ект эффективный, а по другим нет, — стоит ным потокам на конец каждого года, а так же пересмотреть сценарий его реализации и схе- на конец последнего года реализации про- му финансирования. Желательно, чтобы все екта с помощью функции ВС Д — смотри- показатели эффективности соответствовали те соответственно строку 11 и ячейку D19 установленным требованиям. Все результи- на листе «I P ». I R R показывает, какой долж- рующие данные о проекте, включая пока- на быть стоимость финансирования, чтобы затели эффективности, модель переносит N P V вышла «в ноль». Анализируйте I R R на лист «Титул». Это итоговый, полностью в соотношении с WACC , ставкой дисконти- расчетный лист, на нем не нужно вводить рования, процентной ставкой по кредитам никакие сведения. и займам. Все они всегда должны быть стро- го меньше I R R , иначе проект неэффективен. Анализ чувствительности. Чтобы спро- В примере на конец некоторых периодов гнозировать, будет ли инвестиционный I R R принимает отрицательное значение. проект эффективным, если изменятся Это говорит об убыточности проекта его исходные параметры, проведите ана- на каждом таком этапе. лиз чувствительности. В модели в Excel анализ чувствительности показателей про- Срок окупаемости инвестиций. Модель екта предусмотрен в одноименном разделе вычисляет простой срок окупаемости на листе «I P ». Модель использует инструмент инвестиций (PB P), который не учитыва- «Таблица данных». Она проверяет чувстви- ет стоимость денег во времени, а также дис- тельность N PV и дисконтированного срока контированный срок окупаемости (D PB P). окупаемости к изменению ставки дискон- Чтобы установить, эффективен ли проект, тирования и первоначальных инвестиций, сопоставьте прогнозный срок окупаемо- а также чувствительность I R R к изменению сти с целевым. Если первое значение боль- первоначальных инвестиций. ше, то проект неэффективен — его нужно или отклонять, или пересматривать так, Модель пересчитывает показатели эффек- чтобы инвестиции окупились быстрее. тивности для разных значений входных параметров с помощью макроса. Он же вно- Индекс рентабельности инвестиций. сит обновленные значения влияющих Индекс рентабельности инвестиций (PI) факторов в таблицы раздела I I I «Анализ чув- модель рассчитывает как отношение дис- ствительности показателей проекта». Текст контированных положительных денежных макроса скачайте на fd.ru потоков по основной деятельности к дис- контированным отрицательным потокам по инвестиционной деятельности. Допу-

76 ОТЧЕТЫ И АНАЛИЗ Ремонт Что выгоднее: ремонтировать своими силами или привлечь подрядчиков Чем полезно: вы сможете решить, стоит ли отдавать на аутсорсинг техобслуживание и ремонт оборудования. Чтобы оценить возможную экономию, надо рассчитать расходы на оплату труда рабочих, закупку материалов и комплектующих. В статье мы на примере показали, как это сделать. Анастасия Проверьте, возможно, вашей ком- у технической службы список Мартьянова пании стоит привлечь подрядчи- работ и график их проведения Финансовый ков для ремонта оборудования и совместно с главным инженером директор О О О или организовать собственное оцените возможность реализовать «Донской кондитер» ремонтное подразделение. Задача их своими силами. финансовой службы — определить, какой из двух вариантов выгоднее. Далее рассчитайте потребность в трудовых и материальных Когда делаете выбор, нужно ресурсах. учитывать квалификацию соб- ственных рабочих, необходимые Затем определитесь с затра- затраты на ремонт и обслуживание, тами на обслуживание произ- интервалы между техническими водственного оборудования работами. и сопутствующими расходами и сравните их со стоимостью внеш- Чтобы найти наиболее экономич- него технического и ремонтного ный из двух способов, запросите обслуживания.

77e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Программа технического обслуживания оборудования (фрагмент) Оборудование (операция) Количе- Время на выполнение операции Общее время на обслу- ство для единицы оборудования, мин живание всего обору- единиц дования, ч оборудо- Ежедневно Ежеме- Ежеквар- вания сячно тально За квартал Среднее дневное Расплавитель шоколадной массы 4 20,00 45,00 50,00 132,33 1,47 10,00 15,00 0 63,000 0,700 Проверка контактов 0 10,00 10,00 0 62,000 0,689 0 0 20,00 1,333 0,015 Проверка выключателей 0 0 0 30,00 2,000 0,022 0 20,00 0 4,000 0,044 Проверка нагревательного элемента 0 60,00 45,00 50,00 279,25 3,10 10,00 15,00 0 47,250 0,525 Проверка двигателя и замена масла 0 10,00 10,00 0 46,500 0,517 20,00 0 0 90,000 1,000 Проверка уплотнителей 0 10,00 0 20,00 46,000 0,511 ... ... ... ... ... Миксер добавок 3 20,00 0 30,00 152,50 1,69 340,00 195,00 480,00 1945,00 21,61 Проверка контактов 0 Проверка выключателей 0 Замена специальной оснастки 0 Проверка дозаторов 0 ... ... Проверка состояния конвейерной ленты 0 Всего 20 Какие работы относить к ремонту или частичного разбора оборудования и техническому обслуживанию и замены или ремонта узлов без измене- оборудования ния технических и эксплуатационных характеристик оборудования; Обс л у ж ива ние оборудова н и я вк л ючает: текущее содержание и обслуживание обо- модернизацию оборудования — заме- рудования — осмотр узлов и агрегатов, ну крупных узлов и агрегатов, которая замену смазочных материалов, замену приводит к изменению технических мелких запасных частей, таких как под- и эксплуатационных характеристик шипники, прокладки и др., визуальный оборудования; и инструментальный контроль, наладку шкафов управления, замену специальной регулярную поверку приборов. оснастки; Чтобы рассчитать расходы на эти работы, текущий ремонт — замену или ремонт составьте или уточните программу их элементов, узлов, агрегатов, которые проведения. быстро изнашиваются; В ней укажите периодичность операций капитальный ремонт — работы, и затраты времени на каждую. Если оди- которые требуют полного наковое оборудование в силу возраста или условий эксплуатации требует разно- го обслуживания, то составьте отдельный

78 Отчеты и анализ Ремонт Расчет трудозатрат ремонтных рабочих (фрагмент) Оборудование (операция) Общее время на обслужива- Трудозатраты в день по рабочей профессии, ние всего оборудования, ч человеко-часов За квартал Среднее Слесарь Наладчик Электромеханик дневное Расплавитель шоколадной массы 132,33 1,47 0,07 0 1,40 0,700 0 0 0,700 Проверка контактов 63,000 0,689 0 0 0,689 0,015 0 0 0,015 Проверка выключателей 62,000 0,022 0,022 0 0 Проверка нагревательного 1,333 0,044 0,044 0 0 элемента 3,10 1,02 1,04 1,04 0,525 0 0 0,525 Проверка двигателя и замена масла 2,000 0,533 0 0,533 0 Проверка уплотнителей 4,000 ... ... ... ... 21,61 11,57 3,08 6,96 Миксер добавок 279,25 Проверка контактов 47,250 Наладка шкафа управления 48,000 дозаторами ... ... Всего 1945,00 регламент на каждую такую единицу. Подго- Далее определите занятость в часах по каж- товку этого документа поручите техниче- дому виду работ и оцените необходимость ской службе. использовать ночные смены. Рассчитайте потребность в сотрудниках по видам специ- К примеру, компания «Альфа» произ- альностей и графику работ. водит шоколадные изделия. Фрагмент программы ремонта и технического обслу- Затем уточните количество сотрудников живания ее оборудования смотрите в табли- и уровень их занятости: полная занятость це «Программа технического обслуживания по норме рабочего времени или частичная. оборудования». Если есть сотрудники с частичной занято- стью, рассмотрите возможность привлечь Как рассчитать расходы на оплату этих специалистов и на другие участки, труда ремонтных рабочих что позволит не расширять штат и сэконо- мить средства на оплату труда. Рассчитайте Чтобы определить состав и объем расхо- фонд оплаты труда. дов на оплату труда персонала, который участвует в ремонте производственно- Трудозатраты на ремонт оборудования го оборудования, разбейте программу компании «Альфа» посмотрите в таблице ремонта и технического обслуживания «Расчет трудозатрат ремонтных рабочих», по видам рабочих специальностей. Напри- а калькуляцию расходов на оплату труда — мер, работы, выполняемые слесарем, в таблице «Расходы на оплату труда ремонт- электромехаником и т. п. ного персонала». Из таблицы «Расходы на оплату труда ремонтного персонала» видно, что компании

79e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 «Альфа» на оплату труда ремонтной бригады Как оценить расходы требуется 107 487,38 руб. в месяц. на материалы и комплектующие для ремонта оборудования Что повлияет на плановые расходы Чтобы рассчитать расходы на обеспече- на оплату труда ремонтных рабочих ние ремонта оборудования необходимыми средствами — материалами, комплектую- Когда планируете зарплату ремонтных рабо- щими и др., составьте перечень запасных чих, старайтесь корректно оценивать харак- частей и расходных материалов, использу- тер операций, режим работы (восьмичасовой емых для ремонта и технического обслу- рабочий день или работа посменно по графи- живания. Для действующего оборудования ку) и требуемую численность (учитывайте составьте такой перечень на основании отпуска, возможные больничные и т. д.). данных прошлых периодов, для ново- го — в соответствии с рекомендациями его Предусмотрите и взаимозаменяемость изготовителя. сотрудников, спланируйте оплату сверх- урочных часов своим специалистам либо Далее определите периодичность замены наем работников на конкретные работы или использования комплектующих и их по необходимости. количество. Если номенклатура материалов обширная, то для анализа возьмите укруп- Предприятию, которое имеет высокотех- ненные группы — к примеру, подшипники, нологичное оборудование, могут потребо- масло и пр. ваться высокооплачиваемые специалисты соответствующей квалификации. Чтобы Затем рассчитайте оптимальный размер избежать роста расходов на оплату труда закупочной партии исходя из возможностей и сократить текучесть кадров, разработай- хранения и сроков поставки. те систему мотивации ремонтной бригады и создайте учебный центр или практику После чего включите в список затрат наставничества, которые позволят получить на товарно-материальные ценности следую- в будущем собственных высококвалифици- щие расходы: рованных специалистов. на доставку от поставщика, если такие затраты предполагаются; Расходы на оплату труда ремонтного персонала № Показатель Слесарь Наладчик Электромеханик Всего по работникам 1 Занятость в ремонтных работах в день, 11,57 3,08 6,96 21,61 человеко-часов 254,54 67,76 153,12 475,42 2 Занятость в ремонтных работах в месяц, человеко-часов (строка 1  22) 150,00 250,00 180,00 — 38 181,00 16 940,00 27 561,60 82 682,60 3 Ставка оплаты труда, руб/ч 11 454,30 5082,00 24 804,78 49 635,30 22 022,00 8268,48 107 487,38 4 Фонд оплаты труда, руб/мес (строка 2  строка 3) 35 830,08 5 Страховые взносы, руб. (строка 4  30%) 6 Всего затраты на оплату труда, руб. (строка 4 + строка 5)

80 Отчеты и анализ Ремонт хранение, если материалы требу- хозяйственный инвентарь: ют особых условий содержания; молотки, отвертки и пр. и спе- циальные приспособления — оплату труда менеджера по необходимости. по снабжению. Расходы на закупку и содержание Базой для распределения оплаты ремонтных материалов компании труда снабженцев может послужить «Альфа» посмотрите в таблице стоимость закупок. Если менеджер «Расходы на товарно-материальные тратит на заказ материалов незна- ценности за квартал». Поскольку, чительную часть рабочего времени, чтобы хранить горюче-смазочные то его зарплату можно не учитывать. материалы, нужно отдельное поме- щение, в расчет включили и аренд- Дополнительно в калькуляцию ную плату. затрат можно внести сопутствую- щие товары и работы: Как выбрать экономически выгодный способ средства индивидуальной защи- ремонта и обслуживания ты, спецодежду; оборудования обучение, лицензирование После того как рассчитаете затраты или сертификацию производ- на оплату труда ремонтных рабо- ственного персонала — для от- чих, а так же на закупку материа- дельных видов производства это лов и комплектующих, составьте может оказаться существенным требованием; создание и содержание мастер- ской — по необходимости; Расходы на товарно-материальные ценности за квартал Номенклатура Ед. Стоимость Количество Сумма Транспорт- Затраты Зарплата Всего изм. закупки, ные расхо- на хране- менед- расходы, единицы, единиц руб. ды, руб. ние, руб. жера, руб. руб. руб. на квартал Подшипник А шт. 5,00 200 1000,00 0 0 2877,52 3877,52 10,00 300 3000,00 0 0 8632,56 11 632,56 Подшипник B шт. 4,00 30 120,00 0 0 345,30 465,30 100,00 20 2000,00 0 5000,00 5755,04 12 755,04 Подшипник C шт. 120,00 30 Масло л 110,00 5 индустриальное 3,00 20 1000,00 10 Масло л — — 3600,00 0 5000,00 10 359,08 18 959,08 гидравлическое Масло моторное л 550,00 0 5000,00 1582,64 7132,64 60,00 0 0 172,65 232,65 Уплотнители пог. м 10 000,00 10 000,00  0 28 775,21 48 775,21 20 330,00 10 000,00 15 000,00 58 500,00 103 830,00 Цепь конвейерная шт. Всего —

81e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Расходы на техническое обслуживание своими силами и с привлечением подрядчика, руб. Статья затрат Стоимость обслуживания оборудования Стоимость обслу- с привлечением подрядчика живания собствен- ными силами Подрядчик Своими силами Всего Техническое обслуживание 115 000,00 0 115 000,00 121 589,04 (без наладки шкафов управления) 0 22 006,11 22 006,11 22 006,11 Наладка шкафов управления 0 2333,33 2333,33 2333,33 115 000,00 Инструмент 24 339,44 139 339,44 145 928,49 Всего итоговую калькуляцию расходов за месяц на ТМЦ и сопутствующие расходы и состав- и квартал. ляют 145 928,49 руб. в месяц. Расчеты проводите в тех величинах, в кото- В примере наладку шкафов и закупку неко- рых оценивает работу подрядчик, — фикси- торых комплектующих техническая служба рованная стоимость услуг в рублях в месяц, компании планирует выполнять самосто- квартал, расчет в человеко-часах и т. д. ятельно, а основной ремонт передать аут- сорсеру. В таблице «Расходы на техническое Затем результаты сравните с действующи- обслуживание своими силами и с привлече- ми или потенциальными предложениями нием подрядчика» — сравнительный анализ поставщиков подобных услуг. двух вариантов обслуживания производ- ственного оборудования. Когда оцениваете возможность создать собственное ремонтное подразделение, Сравнив два варианта, в компании «Альфа» проверьте, достаточна ли квалификация решили ремонтировать оборудование свои- специалистов компании для того, чтобы ми силами, поскольку разница в стоимости выполнить технические работы, и как часто услуг оказалась незначительной — всего возникает необходимость в них. 6589,05 руб. (145 928,49 – 139 339,44). Некоторые операции, например налад- Когда подбираете компанию для пол- ка и программирование шкафов управле- ной или частичной передачи технического ния, на высокотехнологичном производстве обслуживания оборудования, обращай- могут производиться регулярно. Тогда те внимание не только на стоимость для них выделите отдельного сотрудника. предлагаемых услуг, но и на размер орга- низации, время ее существования на рын- Если технические работы, такие как ке, широту спектра выполняемых работ, планово-предупредительные ремонты репутацию и т. д. или капитальный ремонт, совершаются с длительными интервалами или нерегуляр- Вне зависимости от того, кто будет обслу- но проводятся работы по устранению поло- живать оборудование, организуйте управ- мок и сбоев — возможно, выгоднее нанимать ление этим процессом — определите на этот период подрядчика. возможные риски, обеспечьте точное пла- нирование расходов, регламентируйте кон- Общие расходы на ремонт и техническое троль и т. д. обслуживание оборудования включают в себя расходы на оплату труда персонала,



Люди Все обязаны и развитие слушаться главбуха Новые положения закона о бухуче- те дают главному бухгалтеру полно- мочия требовать от сотрудников компании вер- но оформленную первичку → 90 Не руководитель, а вредитель Как действовать, если генеральный директор разва- ливает компанию: финансовые дирек- тора дали советы коллеге → 96 ,, 84 На сегодняшний день процента почти все данные мы компаний анализируем при помощи используют BI-системы регламенты по оформлению Сергей Глебов, вице-президент по экономике и финансам Национальной первички нерудной компании, о том, как отслеживать показатели работы компании в динамике →84

84 ЛЮДИ И РАЗВИТИЕ Интервью Благодаря BI -системе выявляем лишние ТМ Ц за 20 секунд Сергей Глебов, вице-президент по экономике и финансам Национальной нерудной компании, о том, как сдерживать рост себестоимости и оставаться в рамках бюджета, когда предприятие реализует инвестиционный проект. Беседовала Бюджет составляете с нуля? затратные статьи нашей себестои- Екатерина Нет, мы берем за основу исполнение мости: электроэнергия, топливо, Жилякова бюджета прошлого года. На пер- запасные части и ФОТ. А они все Главный редактор вом этапе мы анализируем рынок. растут вне зависимости от нашего журнала После того как понимаем, как изме- желания. «Финансовый нился спрос на нашу продукцию: директор» щебень, песок, гравий и известь, Какой прирост себестоимости составляем план продаж. Далее, считаете приемлемым? исходя из бюджета продаж, фор- Стараемся удерживать общий рост мируются планы производства затрат на наших предприятиях для дочерних компаний и другие на уровне инфляции. операционные бюджеты. По какой-то из статей затрат Как часто корректируете бюджет? в прошлом году был перерасход? Мы не корректируем бюджет. Бюд- Да, по электроэнергии. Из-за роста жет — это закон, который прини- тарифов расходы по некоторым мается раз в год. Мы ежемесячно предприятиям превысили плано- составляем оперативные планы. вые на 5–10 процентов. Удельная себестоимость Какие меры предприняли, чтобы продукции растет? сократить расходы? Да. Она не может не расти, так как Любая статья затрат формируется в стране есть инфляция. Основные исходя из количества потребляе-



86 Люди и развитие Интервью Досье мого ресурса и цены на него. Чтобы Ошибки при строительстве обхо- уменьшить количество потреб- дятся очень дорого, и их не всегда Образование ляемой электроэнергии, там, где можно исправить без существен- С отличием окон- это экономически целесообразно, ных материальных затрат. чил РГУ нефти и газа мы установили энергосберегаю- им. И.М. Губкина. щее оборудование. Цена электро- Моя рекомендация: прежде чем энергии во многом зависит от того, начинать что-то строить, сделай- Опыт в какое время дня вы ее потребля- те максимально детальный проект. В финансовой сфере ете. Поэтому мы выстроили про- Например, если проект заклю- работает более 19 лет. изводственный процесс так, чтобы чается в создании нового произ- основное потребление приходи- водственного комплекса, должно лось на периоды с минимальной быть четкое понимание того, где стоимостью киловатт-часа. вы собираетесь строить, что вы собираетесь строить и кто будет У компании в прошлом году были строить. Затем, как будут рас- инвестиционные проекты? положены те или иные произ- Да, на одном из наших дочерних водственные решения, что у вас предприятий в Центральной Рос- с обеспечением электроэнергией сии открыли новую линию по про- и другими ресурсами. И то, о чем изводству кубовидных фракций часто забывают: если планируе- щебня. В прошлом месяце запусти- те внедрять новую технологию, ли проект. подумайте, как она вписывается в существующий производствен- Личные Фактические расходы на проект ный цикл. темы превысили плановые? Нет, мы вышли на запланирован- Компания уже подвела итоги Сколько часов прово- ные в инвестиционном проекте полугодия? дите на работе? цифры. Да, мы в бюджете, и это радует. Девять-десять. Что помогло достичь такой Два года назад Вы начали Ваша любимая книга? точности в составлении внедрять B I -систему. Расскажите Одной любимой нет, инвестиционного плана? подробнее об этом проекте. есть несколько, кото- У нас есть принцип: компания У нас достаточно много различ- рые нравятся. Это кни- не начинает реализовывать инве- ных программных продуктов «1С»: ги Владимира Тарасова, стиционный проект, пока у нее нет учетная система, программы доку- Нассима Талеба. детально проработанного расчета ментооборота, управления ремон- окупаемости, в том числе затрат- тами и автотранспортом, но все они Где предпочитаете ной части. Поскольку проект был живут отдельной жизнью. отдыхать? связан со стройкой, было важно Не важно где, важно понимать, кто нам будет это стро- Данных много, они интересные, с кем — с семьей. ить и какой у стройки бюджет. но сформировать единую сводную аналитику в режиме онлайн было Если бы не выбра- Мы потратили достаточно много невозможно. А без цельной карти- ли финансы, то кем времени на проектирование, что- ны результатов бизнес-процессов бы стали? бы избежать потерь в дальнейшем. сложно принимать управленче- Хирургом ские решения. Нам приходилось или химиком. Как подзаряжаетесь энергетически? Общаюсь с друзьями.

87e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 составлять различные отчеты пяти-семи лет назад для оборудова- АО «НАЦИО- в Excel и Powerpoint. На это ухо- ния, которое уже не используется. НАЛЬНАЯ дило много времени. И чтобы НЕРУДНАЯ из всех этих разрозненных систем Дальше возник резонный КОМПАНИЯ» сформировать сводную аналити- вопрос: что это такое? Раньше, ку, мы решили внедрить систему чтобы ответить на него, нужно Год основания: бизнес-аналитики. было открывать учетную систему, 2008 формировать оборотно-сальдо- Какую систему выбрали и почему? вую ведомость по счету 10, созда- Сфера деятельности: Мы проанализировали всех суще- вать безумную таблицу, которую одно из крупнейших ственных игроков на рынке: рас- довольно сложно анализировать. предприятий по про- сматривали как уже ставшие Сейчас, чтобы определить, какие изводству гранитного популярными решения, так и пер- материалы когда были купле- щебня в России спективных новичков. В итоге ны, понадобится всего 20 секунд. выбрали малоизвестную на момент В результате мы определили список начала внедрения систему Sisense. ТМ Ц , которые не нужны заводам, продали их и высвободили оборот- Какие данные сегодня ный капитал. анализируете в B I -системе? Практически все. Оперативные Кто основные пользователи и финансовые отчеты, производ- B I -системы? ственные отчеты и отчеты по управ- Директора дочерних компаний лению персоналом и снабжению. и ключевые сотрудники головной В результате мы можем анализи- компании. ровать деятельность головной компании и дочерних обществ Что Вы считаете главным в различных разрезах, смотреть достижением своей команды на показатели в динамике. в прошлом году? В 2018 году мы в очень сжатые сро- Уже есть положительные ки открыли кредитную линию результаты от внедрения в одном из топ-5 российских бан- BI -системы? ков для финансирования крупной Один из ярких примеров— мы сделки по приобретению нового обратили внимание, что у наших производственного актива. До этого дочерних компаний большие сум- момента мы не сотрудничали с этим мы денежных средств заморожены банком, начали с нуля и получили в неликвидных остатках ТМ Ц . финансирование уже через шесть месяцев. В учетной системе этого не было видно. Когда в BI-системе мы Из каких отделов состоит построили дашборд «Остатки финансовая служба компании? ТМ Ц», то увидели, что запасы сфор- Казначейство, бухгалтерия, мированы не только за счет покупок отдел международной отчетно- прошлых полутора-двух лет. Есть сти и департамент планирования запасные части, купленные более и бюджетирования

88 Люди и развитие Интервью Когда Вы нанимаете новых сотрудников, на что обращаете внимание в первую очередь? Например, чтобы финансовый контролер хорошо разбирался в экономике, понимал, как организовано планирование и бюдже- тирование, хорошо ориентировался во вза- имосвязях процессов. Конечно, опыт работы соискателя в производственной компании приветствуется, но если кандидат приходит к нам, например, из ритейла, хорошо разби- рается в предмете и успешно решает тестовые кейсы, которые мы ему даем, мы можем пред- ложить ему работу. Сколько в среднем человек в каждом отделе? В среднем восемь человек. Самые многочис- ленные — бухгалтерия и департамент плани- рования и бюджетирования. Как выстроена система K PI в компании? Есть две группы K PI . Первая — сквозные показатели. Они применяются как в дочер- них обществах, так и в головной компании. Например, E B I T DA . Вторая группа — показатели, которые уста- навливаются только в дочерних обществах. Например, уменьшение уровня производ- ственного травматизма. Для головной компа- нии такой показатель неприменим, так как в ней нет производства. Финансовая служба не может предоставлять достоверную аналитическую непосредственно влиять на EBITDA . информацию для принятия управленче- С Вашей точки зрения, такой показатель ских решений. в системе K PI финансовой службы — это правильно? И тем не менее я твердо уверен, что финан- И да и нет. В сущности, если очень упро- совая служба влияет на показатель EBITDA, стить, то EBITDA — это доходы минус опе- когда разрабатывает корректирующие меро- рационные расходы. За доходы отвечает приятия, позволяющие не допустить пере- коммерческая служба, расходы форми- расхода по затратным статьям. То есть, рует и несет производственная служба. по сути дела, мы подсвечиваем проблемные А финансовая служба — это обеспечиваю- щая функция, основная задача которой —

89e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 места и говорим: ребята, обратите Мы не начи- На Ваш взгляд, каков ключевой внимание на это и на это. наем реализо- навык финансового директора вывать про- производственной компании? Поэтому мое мнение: несмотря ект, пока нет Он обязан разбираться в производ- на то что напрямую финансовая проработан- стве и понимать, как происходит служба не влияет ни на доходную, ной затратной технологический процесс, потому ни на расходную часть, благодаря части что невозможно предметно зани- вот такому анализу мы можем спо- маться экономикой производства, собствовать достижению целей не понимая, как оно работает по E B I T DA .

90 ЛЮДИ И РАЗВИТИЕ Обязанности Поправки к закону о бухучете: новая возможность навести порядок в первичке Работа финансовой службы меняется: требования главбуха по закону стали обязательными для всех сотрудников. За нарушение можно уволить. Какие документы подготовить, как переписать должностные инструкции и что изменится для главбуха и сотрудников — читайте в статье. Дарья Ковальчук С 26 июля все сотрудники обяза- ваний главного бухгалтера их мож- Заместитель ны выполнять письменные поруче- но будет уволить. главного ния главбуха. Изменения в закон редактора журнала о бухучете внес Федеральный Новые полномочия главного «Финансовый закон от 26.07.2019 № 247-ФЗ. бухгалтера обернулись для него директор» ростом не только статуса, но и про- Главные бухгалтеры надеются, фессионального риска: главбуха что новые поправки положат конец будет проще привлечь к уголовной, бесконечным битвам с менедже- субсидиарной и административ- рами за первичку. По результатам ной ответственности. опроса редакции, 84 процента ком- паний уже используют внутрен- Как оформить требования ние регламенты, чтобы получать к первичке с учетом новых верно оформленные документы поправок для учета. Но только треть из опро- шенных довольны результатами, Если в компании существует вну- в остальных организациях менед- тренний регламент документо- жеры саботируют регламенты оборота, то остается только полностью или частично. Теперь официально закрепить его в при- у сотрудников не останется такой ложении к учетной политике, возможности: за нарушения требо-

91e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 а обязанность следовать регламенту — в тре- работать с документом для целей учета, кон- бовании главного бухгалтера. троля и анализа. Приложение к учетной политике. Кол- Мы используем внутренние регламенты, леги рекомендуют ограничиться кратким чтобы контролировать первичные докумен- распоряжением главбуха, а все требова- ты. Новая норма закона поможет дисци- ния к первичке, порядок документооборота плинировать тех немногих, кто раньше мог и формы документов закрепить в приложе- игнорировать локальный акт. Теперь работо- нии к учетной политике. датель, возможно, будет не просить, а дикто- вать: хочешь работать, будь добр обеспечивать В приложении к учетной политике утвер- документооборот по своему участку, — и это дите образец формы каждого первично- правильно. го документа, порядок заполнения полей (см. «Образец оформления акта выполнен- Требования нужно расписать максималь- ных работ или оказанных услуг»). Уста- но подробно, это должна быть полноценная новите срок оформления, количество инструкция по оформлению документов, ина- экземпляров. Отразите, кто из сотрудни- че бухгалтеров будут отвлекать бесконечными ков подписывает, кому и когда передает вопросами. Это снимет или смягчит впослед- док у мен т. ствии ответственность главного бухгалтера: «вот описание моих требований, сотрудники их Требование главного бухгалтера. Что- не исполнили, моей вины нет». бы сотрудники следовали правилам, глав- бух должен издать письменнное требование Составляйте реестры переданных докумен- о порядке оформления и предоставления тов или фиксируйте передачу документов первички. В требовании в качестве основа- в электронном виде. Мы делали доработку ния приведите поправки в закон о бухучете. в бухгалтерской программе, где по каждой Образец можно скачать на сайте fd.ru. С доку- операции отражали, от кого и когда поступил ментом сотрудников необходимо ознако- документ, какого он качества, какие к нему мить под роспись. есть замечания у бухгалтера. У каждой такой записи — свой автор. Сотрудник, который Предусмотрите, чтобы работники пись- сдал документы, получал отчет из программы менно информировали главбуха, если на электронную почту. В нашей практике были документы невозможно предоставить по ува- и бумажные реестры, но они отнимали гораздо жительной причине. Например, постав- больше времени. щик ликвидирован. Главбух по регламенту должен сориентировать сотрудника, как Татьяна Соотс, главный бухгалтер О О О «Леотон Трейдинг» действовать. Так будет проще избежать конфликтов. Главбуху стоит предварительно согласовать с начальниками отделов новый порядок рабо- Комментарий главного бухгалтера ты, учесть, как работают различные подраз- Содержание каждой операции должно быть деления, как они оформляют документы. понятно всем из документов. Чтобы обезопа- Чтобы избежать бунта, исключите чрезмер- сить расходы компании, главбух должен разъ- ные требования к оформлению первички, яснять сотрудникам, как оформлять первичку. которые будут только тормозить работу Ведь если он не проследит, в документах будут всех отделов. Ограничьтесь лишь действи- одни «бр», «П Р », «М А 8» и т. д. Подробное опи- тельно важными с точки зрения налоговой сание работ и услуг снимет вопросы у налого- безопасности требованиями. Все же в пер- виков, да и сотрудникам компании будет проще вую очередь сотрудникам компании нужно

92 Люди и развитие Обязанности Редакция благодарит сосредоточиться на получении при- письменные требования главбуха за помощь в создании были, а верное оформление доку- лучше зафиксировать в локаль- статьи: ментов нужно рассматривать как ных нормативных актах компании, Сергея Рюмина, завершающий этап такой работы. например в правилах внутрен- аудитора, управляю- него трудового распорядка. Фор- щего партнера О О О Что прописать в трудовых мулировка может быть такая: «К АФ “И Н В ЕС Т- документах, чтобы получить «Работники компании обязаны А УД И Т Т РАС Т ”»; рычаги исполнять приказы, распоряжения Юрия Иванова, и требования работодателя, непо- советника Bryan Безопаснее внести упоминание средственного руководителя и глав- Cave Leighton Paisner о новой обязанности в должност- ного бухгалтера». (Russia) L L P ные инструкции и локальные нор- мативные акты. Можно не вносить правки в доку- менты, если в локальных актах Главный бухгалтер. Главбух обя- или в трудовых договорах прописа- зан знать законодательство, осо- на формулировка: «Обязан соблю- бенно свой профильный закон. дать в своей работе действующее Можно попытаться привлечь глав- законодательство». ного бухгалтера к дисциплинарной ответственности за «профнепри- Комментарий главного бухгалтера годность» из-за отсутствия первич- Если используете повременно-пре- ки. Тем не менее новые поправки миальную систему оплаты труда, дают главбуху только право уста- можно прописать условие об умень- навливать требования к первичке, шении премии за дисциплинар- но не обязанность. А значит, рабо- ный проступок (письмо Роструда тодателю безопаснее дополнить от 18.12.2014 № 3251-6-1). При этом должностную инструкцию, чтобы работника необходимо ознакомить главбух это право использовал. под подпись с положением о пре- мировании и новыми для него усло- Например, можно добавить виями, при которых он лишится в инструкцию пункт: «Главный премии. бухгалтер обязан в соответствии с действующим законодательством Татьяна Соотс, главный бухгалтер О О О «Леотон в письменной форме предъявлять Трейдинг» всем работникам организации тре- бования в отношении соблюдения Надежный вариант — прописать установленного порядка докумен- в договоре с каждым работником тального оформления фактов его новую обязанность. Так вы буде- хозяйственной жизни, представле- те уверены, что сотрудник в курсе ния документов (сведений), необхо- изменений. димых для ведения бухгалтерского учета». Трудовой договор можно Комментарий юриста не менять. На наш взгляд, достаточно озна- комить работников под подпись Другие сотрудники. Новую обя- с изменениями в законодатель- занность сотрудников выполнять стве о бухучете. Но рекомендуем

93e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 убедиться, что работник понима- поступление документов к нужно- ет, что от него требуется. Напри- му сроку. мер, можно провести обучение или все-таки внести поправки Чтобы привлечь главбуха к дис- в должностные инструкции или тру- циплинарной ответственности, довые договоры. Тогда вы буде- необязательно, чтобы компания те уверены, что работник в курсе понесла потери. Если есть реальные произошедшего. убытки от бездействия главного бухгалтера, то к дисциплинар- Елена Ситникова, ассистент менеджера ной ответственности добавится АО «Б ДО Юникон»» материа льна я. Как поправки изменят Мнение главного бухгалтера Важно! положение главбуха и других Я не считаю, что новая норма Рассмотрите возмож- сотрудников по умолчанию делает главбуха обя- ность не только депре- занным оформлять письменные мировать сотрудников Сотрудника можно будет уво- требования к первичке. Но имен- за непредоставление лить, если он саботирует прави- но главный бухгалтер принима- первички, но и поощ- ла документооборота, а главного ет решения о том, какими должны рять за оперативное бухгалтера станет легче привлечь быть документы. Очевидно, что его предоставление доку- к ответственности за неверно ответственность повышается. Думаю, ментов, оформленных оформленную первичку. главным бухгалтерам стоит это под- по всем требованиям. черкнуть в общении с руководством. Например, включите Последствия для главбуха. Глав- Повышение ответственности долж- в систему K P I возмож- ным ответственным за ошибки но отразиться на уровне оплаты тру- ность премировать ме- в первичке в любом случае оста- да и праве голоса в управленческих неджеров, к которым ется директор, так как именно он решениях. Выгоднее и спокойнее нет замечаний организует учет и принимает рабо- не игнорировать, а активно исполь- ту главбуха. Но теперь в случае зовать законную возможность потерь компании из-за проблем и самим инициировать оформление с первичкой главбуха будет легче требований. Попросите директора наказать за ошибки по КоАП и при- о содействии: поддержать политику влечь по статье 199 УК.  главбуха, закрепить за ним рычаги в виде, например, депремирования Появился простор и для вну- сотрудников. тренних санкций. Станет боль- ше оснований наказать главбуха, Татьяна Соотс, главный бухгалтер О О О «Леотон если он не проконтролировал Трейдинг» сотрудников: от депремирования до увольнения. Степень жесткости Если главбух оформит свои тре- контроля выбирает руководитель. бования достаточно подробно, Если прописать конкретные сро- то новая норма дополнительно ки закрытия периодов в должност- защитит его, если даже он примет ной инструкции, то главбух может к учету недостоверные документы. ответить даже за обычную нерасто- Ведь главбух использовал все свои ропность — за то, что не обеспечил законные возможности.

94 Люди и развитие Обязанности Поправка Мнение финансового директора Ответственность сотрудников. полезна Думаю, в частных случаях глав- Если сотрудники не исполняют рас- и для профес- ные бухгалтеры смогут использо- поряжения главбуха, к ним мож- сионального вать новую норму себе в помощь. но применять дисциплинарные статуса Но глобально, если честно, я не верю, меры, такие как замечание, выговор главбуха что ситуация кардинально изменится. и даже увольнение (п. 5 ч. 1 ст. 81, ст. 192 ТК). С этим согласны специа- Организациям с высокой культу- листы Роструда. рой бизнеса поправка ничего нового не принесет. Там, где уровень куль- Мнение чиновника туры бизнеса низкий, даже жесткие Обязанность выполнять распоря- нормы бесполезны. Если у главбуха жения главного бухгалтера должна невысокий авторитет в компании, быть закреплена в трудовом догово- то поправками к закону и регламента- ре или локальном акте. Например, ми его не поднимешь. Но работу глав- в правилах внутреннего трудового буха поправка все же изменит: теперь, распорядка, которые работник обя- когда что-то «пойдет не так», на эту зан соблюдать. норму будет легко сослаться и назна- чить «главного по первичке» крайним. Если сотрудник не исполнит рас- поряжение, его можно привлечь Мы в компании оформляем требо- к дисциплинарной ответственно- вания к первичке приказом по пред- сти — объявить замечание или выго- приятию за подписью генерального вор. Увольнять за невыполнение или финансового директора. Глав- распоряжений — неадекватная бух может инициировать разработку мера ответственности. Одна- документа, при этом его проект будут ко при повторном нарушении совместно готовить юридический можно рассматривать и вопрос и финансово-экономический отде- об увольнении. лы. Здесь нет ущемления прав нашего главного бухгалтера: ответствен- Иван Шкловец, заместитель руководителя ность за локальные нормы прини- Роструда мает на себя руководство компании. И в связи с новой нормой закона мы Влияние на финансового дирек- не планируем менять эти правила. тора. Для финансового директора закон существенно ничего не изме- Мне кажется, поправка полезна нит. За первичные документы всег- в целом для имиджа главбуха и его да отвечал главный бухгалтер, профессионального статуса. Людям, теперь у него появилась возмож- которые сейчас получают образо- ность разделить эту ответствен- вание в этой сфере, норма поможет ность с сотрудниками. сформировать правильную профес- сиональную самооценку. На рынок Задача финансового дирек- труда будут выходить соискатели, тора — проконтролировать, которые осознают свои полномочия, что главбух воспользовался новой права и ответственность. возможностью и не превыша- ет при этом свои должностные Наталия Красина, финансовый директор полномочия О О О «П О “Ланцелот”»

95e.fd.ru ФД № 9, сентябрь 2019 Образец оформления акта выполненных работ или оказанных услуг Акт № 125 от «10» сентября 2019 г. На документе должны быть наименование, Исполнитель: О О О «Эксперт», И Н Н 7705412545, К П П 770001107, г. Москва, ул. Транспортная, номер и дата. Если факт д. 140/1, корп. 18 оказания длящихся работ или услуг под- Заказчик: О О О «Бизнес», И Н Н 7725582569, К П П 771250003, г. Москва, ул. Широкая, д. 25, тверждается ежемесяч- корп. Б ным актом, он должен быть выставлен послед- Основание: Договор № 12544П от 15.08.2019, заявка № 845Т ним днем месяца № Наименование работ, услуг Кол-во Ед. Цена Сумма Обязательные рекви- зиты сторон: наименова- 1 Консультационные услуги по вопросам 2 Чел/ 12 000,00 24 000,00 ние, ИНН, КПП, адрес час юридического сопровождения договоров, Наименование работ или услуг должно быть заключенных покупателем с иностранными подробным организациями — членами Таможенного Документ должен содер- жать стоимость работ союза или услуг Итого: 24 000,00 Документ должен содержать упоминание В том числе Н ДС (20%) 4000,00 о ставке НДС и сумме налога Всего оказано услуг 1, на сумму 24 000 руб. (двадцать четыре тысячи рублей 00 копеек), в том числе Н ДС(20%) 4000,00 (четыре тысячи рублей). Приложения к акту: Тексты консультаций по вопросам юридического сопровождения договоров, заключенных покупателем с иностранными организациями — членами Таможенного союза; Список замечаний к формулировкам пунктов заключенных договоров с рекомендациями. Вышеперечисленные услуги выполнены полностью и в срок. Заказчик претензий по объему, качеству и срокам оказания услуг не имеет. ИСПОЛНИТЕЛЬ ЗАКАЗЧИК Подтверждающие документы нужно ука- Исполнительный директор Руководитель отдела закупок зать в акте О О О «Эксперт» О О О  «Бизнес» Подписи сторон надо Иванов И.И. по доверенности № 59 Смирнов В.В. по доверенности № 24П ставить синей ручкой. от 01.08.2019 от 12.02.2019 Факсимиле запрещено ЭКСПЕРТ БИЗНЕС Обязательны Ф. И. О. и должности лиц, кото- рые подписывают документ. Если акт под- писывает не генераль- ный директор, нужно указать основание для подписи — рек- визиты действитель- ной доверенности или приказа

ОКОЛОФИНАНСОВ Как спасти бизнес от руководителя- вредителя: советы коллег Мозговой штурм: что предпринять финансовому директору, если руководитель разрушает бизнес. В прошлом номере финансовый директор которые закрыли глаза на откровенное попросил у коллег совета: как быть, если мошенничество и халатность руководителя. генеральный директор принимает опасные управленческие решения и скрывает от соб- ➍ Если в компании есть служба собственной ственников реальное положение дел. Читате- ли в соцсетях и на сайте журнала подсказали безопасности, которая подчиняется акцио- план действий. Ваш коллега очень благода- нерам, попросите ее разобраться в ситуации. рен за поддержку, а редакция публикует отве- Избегайте прямых обвинений. ты читателей, чтобы помочь всем, кто попал в аналогичную ситуацию. ➎ Введите в отчетность для акционеров ➊ Расскажите акционерам. Молчание сде- показатели и графики, по которым видна разница в финансовых результатах в период лает вас соучастником. Не стоит чувствовать до прихода генерального директора и после. себя доносчиком, это ваша работа — защи- Сравните результаты со средними по отрас- щать интересы собственников. ли, проанализируйте причины отклонений. ➋ Подготовьтесь к разговору с собственника- ➏ По возможности настаивайте на коллек- ми, соберите факты и доказательства. Иначе тивных обсуждениях управленческих вопро- рискуете навредить своей репутации. сов совместно с акционерами и генеральным. ➌ Будьте готовы покинуть компанию ➐ Найдите единомышленников и выступите в любой момент, если ваше мнение не примут единым фронтом к сведению. Даже если генеральный не узна- ет о вашем вмешательстве, вам будет психоло- Спросите у коллег! гически трудно работать на собственников, Столкнулись со сложной ситуацией и тоже хотели бы анонимно обсудить ее с коллегами? Напишите нам: [email protected]