การออมและการลงทุน

๑หนว่ ยการเรียนรู้ที่ การออมและการลงทนุ จุดประสงค์การเรยี นรู้ • วิเคราะหป์ ัจจยั ท่มี ีผลตอ่ การลงทนุ และการออม

การออม การออม หมายถงึ รายไดส้ ว่ นหนง่ึ ท่เี หลอื จากการใช้จ่าย โดยทั่วไปการออมจะเกิดขนึ้ ก็ต่อเมอ่ื บุคคลมรี ายไดม้ ากกว่ารายจ่าย ในระบบเศรษฐกิจ ย่งิ มเี งินออมมากเท่าใดก็จะสามารถนาไปใช้ลงทนุ และนาไปใชพ้ ัฒนาประเทศไดม้ ากขึน้ ใช้จ่าย ฝากไว้กับธนาคารพาณชิ ย์ ผลตอบแทน ดอกเบี้ย เพื่อการบรโิ ภค และสถาบนั การเงิน ผลตอบแทน ซ้อื หุน้ ของธรุ กิจตา่ งๆ ผลตอบแทน เงนิ ปันผล รายไดข้ อง และดอกเบี้ย บคุ คลต่างๆ ซอ้ื พนั ธบตั รรฐั บาล ดอกเบี้ย เงนิ ออม ของบคุ คล ซ้อื ทรพั ย์สินตา่ งๆ ผลตอบแทน กาไร ผลตอบแทนคนื สู่ผ้อู อมทรพั ยใ์ นรปู แบบต่างๆ

ควกามาสราคอัญอขอมง • ชว่ ยให้ครวั เรอื นมีความมั่นคง เชน่ เพอ่ื เปน็ คา่ ใชจ้ ่ายฉุกเฉิน ในครอบครัว เปน็ ต้น • ชว่ ยให้ครัวเรือนมีรายได้มากขึน้ โดยนาเงนิ ไป ฝากธนาคารหรือสถาบันการเงนิ ทาใหไ้ ด้รับ ดอกเบย้ี หรอื กาไร • ช่วยในการพัฒนา • ชว่ ยยกระดับมาตรฐานการครองชพี ใหส้ งู ขน้ึ เศรษฐกิจของ โดยอาจนาเงินออมไปซ้อื บ้าน รถยนต์ เป็นต้น ประเทศ เงินออม ซงึ่ ชว่ ยอานวยความสะดวกในชวี ติ จะถกู นาไปใช้ใน การลงทุนของ • ช่วยลดปัญหาการพึ่งพาต่างประเทศ ภาคธุรกจิ การสร้าง การพยายามส่งเสรมิ การออมของคนไทย โครงสรา้ งเศรษฐกจิ จะชว่ ยลดปัญหาการพึ่งพาเงนิ ทนุ ขัน้ พื้นฐาน จากต่างประเทศได้อกี ทาง

การออปจัมจเยั งขอนิ ง รายไดส้ ว่ นบุคคลท่ไี ด้หกั ภาษีเงนิ ได้ ผลตอบแทนจากการออม คา่ ของเงนิ สว่ นบุคคลออกแลว้ ผมู้ รี ายไดส้ ุทธิส่วน ถ้าผลตอบแทนทไ่ี ดร้ บั อยใู่ นอตั ราสูง ผู้ออมจะตัดสินใจทาการออมมากขน้ึ บคุ คลสงู ย่อมมีโอกาสในการออมเงนิ สงู กจ็ ะเป็นแรงจงู ใจใหม้ ีการออมทรัพย์ ภายหลงั พจิ ารณาถึงอานาจ กว่าผู้มีรายไดส้ ทุ ธิสว่ นบุคคลน้อย เพิ่มมากขน้ึ ซ้ือของเงินทีม่ ีอยู่ ลักษณะนสิ ัยสว่ นบุคคล นิสยั การใชเ้ งินทีแ่ ตกตา่ งกนั มผี ลต่อการออม คนท่ฟี มุ่ เฟอื ยจะมีเงินออมน้อยกว่าคนทมี่ ธั ยสั ถ์ การคาดคะเนเหตกุ ารณอ์ นาคต เทคโนโลยกี ารใหบ้ รกิ ารทางการเงนิ ระบบสวัสดกิ ารหลงั เกษยี ณอายุ การเลือกทจ่ี ะเก็บออมหรอื ใชจ้ า่ ยเงิน เชน่ บรกิ ารเบกิ ถอนเงนิ อัตโนมตั ิ ประเทศทม่ี ีระบบสวัสดิการหลังเกษยี ณ บรกิ ารบัตรเครดิต ทาให้มีความ ดี ประชาชนจะมีเงินออมไว้ใชย้ ามชรา จากสถานการณ์ทางเศรษฐกจิ คล่องตวั ในการใช้เงินมากขึ้น ไมส่ ูงนัก เพราะคาดว่าเงินลา้ นหนึ่งจะ วา่ มแี นวโนม้ จะขยายตวั มากหรือน้อย ทาให้การออมน้อยลง ได้จากรฐั ประเทศท่ีสวัสดิการไมด่ ี ประชาชนจะเพม่ิ การออม ในชว่ ง วยั ทางานมากขนึ้

การออมเพ่ือประโยชนร์ ะยะสัน้ เกปา้าหรมอายอขอมง การออมเพอ่ื ประโยชนร์ ะยะยาว เพอื่ การศกึ ษาของบุตรหลาน เพ่อื ใชจ้ า่ ยในวัยชรา

เงนิ ออมของภากคารคบรรหิ ัวารเจรัดอื กนาร การกาหนดเป้าหมาย การจดั ทารายรับ ของการออมอยา่ งชดั เจน และรายจา่ ยในแต่ละเดือน การนาเงินออมแต่ละเดอื น ไปทาให้เกดิ ประโยชน์เพิ่มขึ้น

หลกั เกณใฑนท์ ค่ีกวารพรจิอาอรณมา ความปลอดภัยของเงนิ ออม สภาพคล่องของเงนิ ออม ความสะดวก อัตราผลตอบแทน ภาษีทตี่ อ้ งเสยี บรกิ ารอ่ืนๆ ทีไ่ ด้รบั จากการออม

ในสปัญังหคามกาไรทออยม ประชากรไทยสว่ นใหญ่มรี ายไดต้ า่ ประชากรขาดความรู้ในเรอื่ งการออมและการลงทุน สถาบนั การเงินส่วนใหญก่ ระจุกตัวอยใู่ นตัวเมือง ในสภาวะเศรษฐกจิ ตกต่า รัฐบาลมกั ดาเนนิ นโยบายอตั ราดอกเบี้ยตา่ ประเทศไทยยังประสบปญั หาชอ่ งวา่ งของการออม

การลงทุน การลงทนุ ในความหมายแคบ หมายถงึ การนาเงนิ ที่เกบ็ ออมไปสรา้ ง ผลตอบแทนให้งอกเงยมากกวา่ เงินออม การลงทนุ ในความหมายกวา้ ง หมายถึง การนาเงินไปลงทนุ เพือ่ ผลติ สินค้าและบรกิ ารตา่ งๆ

คกวาามรสลาคงญั ทขอนุ ง ทาให้ผลู้ งทุนไดร้ ับผลตอบแทน ในรูปแบบของดอกเบย้ี และเงนิ ปนั ผลสงู กว่าเงินออม ชว่ ยให้ธรุ กจิ ต่างๆ ขยายกิจการและดาเนนิ การผลิตได้มากขน้ึ ทาใหเ้ กดิ การจา้ งงานมากขึน้ เศรษฐกิจโดยรวมของประเทศมีการขยายตวั ช่วยใหร้ ฐั บาลมเี งินทนุ ไปใช้ในการพัฒนาประเทศ โดยการนาเงินงบประมาณทีไ่ ดจ้ ากการจดั เกบ็ ภาษี ไปใช้ในการพัฒนาโครงสร้างพน้ื ฐานตา่ งๆ ทางเศรษฐกิจ

การควบคมุ ค่าใชจ้ า่ ย เแงหนิ ลง่ ลท่มีงาทขอนุ ง โดยการจดั ทางบประมาณครวั เรือน การประหยัดโดยไม่ใช้จา่ ย การหารายได้พิเศษ ในสงิ่ ที่ไมจ่ าเป็น เพ่ือนาไปลงทนุ การออมโดยวิธีการบงั คบั

การลงทุนเพ่อื การบริโภค การลปงระทเภนุ ท การลงทุนในธรุ กิจ เป็นการลงทุนในการซอ้ื สินค้าหรอื การลงทนุ ในหลกั ทรพั ย์ ทรพั ยส์ นิ ประเภทถาวร การเป็นเจา้ ของและดาเนินกจิ การ ดว้ ยตนเอง รับผดิ ชอบด้วยตนเอง ผลตอบแทนคอื กาไร เป็นการลงทุนซ้อื สนิ ทรพั ย์ ในรูปหลกั ทรัพยต์ ่าง ๆ

หากหลักทรพั ย์ของบางธรุ กจิ คานึงถึงโอกาสทจี่ ะได้รับเงนิ ตน้ คืน หลใักนเกกณาฑ์ทร่คีลวงรคทานนุ ึง ขาดทนุ อาจมีหลกั ทรัพยข์ อง พรอ้ มทั้งผลตอบแทนทีค่ าดคะเนไว้ คานงึ ถึงความรู้ความสามารถของ ธรุ กจิ อ่นื ท่ีได้กาไร ความปลอดภยั ของเงนิ ลงทนุ ผู้ลงทุน สภาพแวดล้อม และความ ควรมกี ารลงทนุ หลายประเภท เปน็ ไปไดใ้ นทางเศรษฐกจิ เพ่อื ลดความเส่ยี ง ความเหมาะสม การซื้อหลกั ทรพั ย์บางชนดิ การได้รับผลประโยชน์ เสถยี รภาพของรายได้ ลงทุนในหลกั ทรพั ย์ สามารถนาไปลดหย่อนภาษไี ด้ ดา้ นภาษีอันเน่ือง ทใ่ี หร้ ายได้สมา่ เสมอ มาจากการลงทนุ ในระยะยาวมคี วามมน่ั คง ภาษที ี่ตอ้ งชาระ การเปล่ยี นแปลงมูลคา่ ควรมกี ารศกึ ษาเปรียบเทยี บ ความคล่องตัวในการซ้อื ขาย การคาดคะเนถึงมลู ค่าของ ขอ้ ไดเ้ ปรียบเสยี เปรยี บของการ สนิ ทรัพย์ท่ีจะเพม่ิ ขึ้นหรอื ลงทุนแต่ละประเภท โดยพจิ ารณา หลกั ทรพั ยท์ ซ่ี ือ้ มาสามารถนาไปซอ้ื ขาย ลดลงจากเงินทล่ี งทุนไป ในตลาดได้งา่ ยและรวดเรว็ มากนอ้ ยเพียงใด ภาษีท่ีต้องชาระประกอบ

ปจั จัยทก่เี ปาน็ รตลัวกงาทหนนุ ด อัตราผลตอบแทนและความเส่ยี ง ผลู้ งทุนหวงั ทีจ่ ะไดร้ ับผลตอบแทนสูง และมคี วามเสย่ี งต่า คา่ ของเงนิ คา่ ของเงนิ หรืออานาจซือ้ ของเงนิ สง่ ผลตอ่ การลงทนุ อยา่ งมาก จานวนของทรพั ยส์ ินทีจ่ าหน่ายในตลาด มีผลต่อแรงจูงใจในการท่จี ะลงทุนเพ่ิมขน้ึ การคาดคะเนเก่ียวกบั เหตกุ ารณ์ต่างๆในอนาคต หากคาดวา่ เศรษฐกจิ จะขยายตวั จะจาหนา่ ยสินคา้ ได้มาก กาไรจะเพิม่ ขึ้น ปัจจยั ส่วนตัวของผลู้ งทุน เชน่ • อายุ • นสิ ยั สว่ นตัว • สภาพครอบครวั

การกาหนดวตั ถปุ ระสงค์ การลงทุนใกนารคบรริหวั ารเจรดั อื กนาร ของการลงทุนของครัวเรือน การจัดทาแนวทางการ วัตถปุ ระสงคท์ ี่ชัดเจนจะทาให้สามารถเลอื ก ลงทุนของครัวเรือน ลงทุนในหลกั ทรัพย์ต่างๆ ไดอ้ ยา่ งถกู ต้อง เร่ิมจากการจดั สรรเงนิ ลงทนุ การวเิ คราะหแ์ ละเลอื ก ในหลกั ทรพั ย์แต่ละประเภท หลักทรัพย์ลงทุน การประเมินผลการ ทาใหร้ ายได้เพ่มิ ขึ้น และช่วยลดความ ลงทนุ ของครวั เรือน เส่ียงในการลงทนุ ด้วย การประเมนิ ผลตลอดเวลา จะช่วยลดความเส่ียงของครวั เรอื นลงได้

ในปญัปหราะขอเทงกศารไลทงทยนุ ประชากรมรี ายไดต้ ่า ประชากรขาดความรู้ • สว่ นใหญใ่ ช้ไปในการบริโภค เงินออมมีนอ้ ยทาใหเ้ งนิ ทจี่ ะ • การลงทนุ มีหลายรปู แบบ แตป่ ระชากรมักนาเงนิ ไป นาไปลงทนุ มีน้อย ฝากธนาคาร ซ่ึงได้รับผลตอบแทนต่า การจาหน่ายพนั ธบัตรรฐั บาลในแตล่ ะร่นุ มปี รมิ าณเงนิ จากดั ความผนั ผวนของภาวะเศรษฐกจิ • ทาให้ซือ้ ไดย้ าก มีผซู้ ้ือเฉพาะกลมุ่ ไม่ทว่ั ถึง • ภาวะเศรษฐกจิ ตกต่าทาให้ราคาหุ้นหรอื หลกั ทรพั ย์ ลดลง สง่ ผลต่อการตดั สนิ ใจในการลงทนุ การลงทนุ เพอ่ื การเก็งกาไร ภาคชนบทมีการลงทนุ นอ้ ย • ภาพลกั ษณ์ท่วั ไปเห็นวา่ เป็นเรื่องไม่นา่ เข้าไปลงทุนเพราะ • สว่ นใหญ่มีรายได้ตา่ และใชจ้ า่ ยในการบรโิ ภค มคี วามเสีย่ ง ประจาวนั

การออมแลคะวกามาสรัมลพนังธทข์ อนุ ง การเปรยี บเทยี บการออมกับการลงทุน การออม การลงทุน การสะสมเงนิ เพ่อื ให้พอกพูนไวใ้ ช้จา่ ยในยาม วัตถุประสงค์ การสะสมเงินให้เพม่ิ พนู ต่อเนอื่ งในระยะยาว ฉกุ เฉนิ ยามชราหลงั เกษยี ณจาการทางาน ฝากเงนิ กับธนาคารพาณิชย์ บริษทั เงนิ ทุน วธิ ีการสะสม ลงทุนในพนั ธบัตรรัฐบาล หุ้นกู้ กองทุนรวม สหกรณอ์ อมทรพั ย์ ผลตอบแทน กองทุนสารองเลี้ยงชีพ ทองคา อสังหารมิ ทรัพย์ ดอกเบีย้ ดอกเบย้ี เงินสด กาไรหรือขาดทุน จากการลงทุน ความเสย่ี งต่าเพราะเงินฝากธนาคารพาณิชย์ ความเสี่ยง มีความเส่ียงมากนอ้ ยตามประเภทและลกั ษณะ มกี องทนุ ประกนั เงินฝากคา้ ประกัน ของหลกั ทรพั ย์ทล่ี งทุน มีสภาพคลอ่ งสูง ข้อได้เปรยี บ ไดร้ บั ผลตอบแทนในระยะยาวสูงกว่า ผลตอบแทนจากดอกเบ้ียเงนิ ฝากตา่ ขอ้ เสยี เปรยี บ มโี อกาสขาดทนุ จากการลงทุนได้